摘要：本文通過文獻(xiàn)綜述法，在借鑒前人研究成果的基礎(chǔ)之上，運(yùn)用行為金融的理論，針對(duì)信貸決策者存在的認(rèn)知、情緒和行為偏差入手，對(duì)當(dāng)前農(nóng)戶信貸困境進(jìn)行分析并據(jù)此提出相關(guān)對(duì)策。

　　關(guān)鍵詞：行為金融學(xué)；農(nóng)戶；信貸

　　在我國(guó)農(nóng)村實(shí)施農(nóng)戶小額信用貸款是國(guó)家運(yùn)用金融手段解決“三農(nóng)”問題的重要和有效措施之一。目前，為更好地促進(jìn)農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，支持農(nóng)民不斷增加收入，我國(guó)政府提出將在農(nóng)村全面推廣農(nóng)戶小額信用貸款，使農(nóng)戶小額信用貸款覆蓋到每一位農(nóng)戶。但是，要采用金融手段全面支持廣大農(nóng)民增加收入，在農(nóng)村全面推廣農(nóng)戶小額信用貸款，尚存在一些深層次問題，需要有相應(yīng)的解決對(duì)策。本文在回顧已有的研究成果基礎(chǔ)上，以信貸決策者為視角，用行為金融學(xué)中投資者的認(rèn)識(shí)和偏差理論對(duì)當(dāng)前農(nóng)戶普遍存在的信貸困境進(jìn)行分析，并由此給出相關(guān)的政策建議。

　　1 國(guó)內(nèi)外農(nóng)戶小額信貸理論研究評(píng)述

　　農(nóng)戶小額信貸（Microfinance）最早是由孟加拉國(guó)吉港大學(xué)發(fā)展經(jīng)濟(jì)學(xué)教授穆罕默德？尤諾斯博士在1976年發(fā)起研究并實(shí)施的。由于孟加拉國(guó)的農(nóng)戶小額信貸由“鄉(xiāng)村銀行”（Grameen Bank）實(shí)施，故農(nóng)戶小額信貸模式又被稱為GB模式，主要針對(duì)絕對(duì)貧困農(nóng)戶。后來，馬來西亞、印度尼西亞、巴基斯坦、印度等在GB模式的影響下都推動(dòng)發(fā)展了小額信貸扶貧項(xiàng)目。尤其是印尼的BRI模式受到了聯(lián)合國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展基金會(huì)（IFAD）的重視和支持，主要針對(duì)經(jīng)濟(jì)條件較好的一般農(nóng)戶。

　　關(guān)于農(nóng)戶信貸困境問題，國(guó)內(nèi)眾多學(xué)者都作了大量的分析和研究。多數(shù)學(xué)者從信息不對(duì)稱角度加以闡述。其中宋元見（2003）認(rèn)為農(nóng)戶的小額信貸的涉及對(duì)農(nóng)戶調(diào)查、信用評(píng)級(jí)等大量煩瑣的基礎(chǔ)性工作，而農(nóng)村信用社人手不足，不熟悉情況，因此力不從心。而更多的學(xué)者從農(nóng)戶與銀行之間的信息不對(duì)稱和農(nóng)戶自身的道德風(fēng)險(xiǎn)這一角度來解釋農(nóng)戶不良貸款和違約頻繁發(fā)生，從而正規(guī)金融機(jī)構(gòu)產(chǎn)生逆向選擇，迫使其厭惡農(nóng)村投資環(huán)境而加快撤離農(nóng)村，這種外部性約束形成農(nóng)村金融的惡性循環(huán)，加重了農(nóng)戶的貸款困境。例如，Xie Ping、Xu Zhong、Cheng Enjiang、Shen Minggao（2005）對(duì)20世紀(jì)90年代中期以來我國(guó)農(nóng)村信用合作社（RCCs）進(jìn)行了總體概括，指出貧窮落后地區(qū)往往陷入一種怪圈：經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平低下，單位資本收益低下，儲(chǔ)蓄利率水平很低，較低的投資水平，導(dǎo)致地方經(jīng)濟(jì)缺乏動(dòng)力，農(nóng)戶的信貸狀況也很不理想。中國(guó)銀監(jiān)會(huì)（2007）發(fā)布的《中國(guó)銀行業(yè)農(nóng)村金融服務(wù)分布圖集》顯示：我國(guó)農(nóng)村與城市金融資源配置極不平衡，農(nóng)村金融競(jìng)爭(zhēng)不充分，農(nóng)村與城市人均貸款相差近8倍。史清華（2006）的研究表明：在農(nóng)戶經(jīng)濟(jì)發(fā)展過程中，銀行與農(nóng)戶的關(guān)系是一種典型的“馬太效應(yīng)”關(guān)系，農(nóng)戶經(jīng)濟(jì)越好銀行越支持，否則越不支持。溫鐵軍（2004）指出了銀行商業(yè)化改革與農(nóng)戶資金需求高度分散之間的矛盾導(dǎo)致了農(nóng)民貸款難的問題。朱喜、李子奈（2006）通過對(duì)2003 年約3000戶農(nóng)村家庭的抽樣調(diào)查數(shù)據(jù)的實(shí)證研究，較為準(zhǔn)確和客觀地評(píng)價(jià)了我國(guó)農(nóng)戶受到的金融抑制程度，實(shí)證分析的結(jié)果表明，我國(guó)農(nóng)戶面臨著嚴(yán)重的信貸約束，他們從正規(guī)金融機(jī)構(gòu)融資非常困難。

　　同時(shí)也有學(xué)者從交易成本、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)，農(nóng)戶缺乏擔(dān)保和抵押角度來分析農(nóng)戶信貸困境。林道亮（2007）認(rèn)為正規(guī)金融機(jī)構(gòu)在提供金融服務(wù)時(shí)，交易成本過高，交易規(guī)則約束太強(qiáng)，致使農(nóng)戶向其借貸的意愿減弱。元新敏（2007）從農(nóng)業(yè)的角度認(rèn)為農(nóng)業(yè)的弱質(zhì)性（收益低、風(fēng)險(xiǎn)高）使農(nóng)戶產(chǎn)生“融資惰性”，同時(shí)建議建立競(jìng)爭(zhēng)性農(nóng)村金融市場(chǎng)（元新敏，2007），實(shí)施農(nóng)村聯(lián)保貸款和農(nóng)村小額信貸擔(dān)保機(jī)制（魏燦秋，2005）。

　　但是，以上研究有一個(gè)共同的缺陷：理論研究往往以新古典范式中的理性預(yù)期為基本假設(shè)，將銀行的信貸決策行為完全置于“純粹的”的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下進(jìn)行抽象演繹，將現(xiàn)實(shí)中客觀存在的各種不確定性因素簡(jiǎn)單處理化了，排除了信貸主體的心理因素對(duì)銀行貸款決策的影響。

　　當(dāng)然也有學(xué)者從行為金融的角度對(duì)農(nóng)戶貸款困境進(jìn)行分析。如Ribble，W.Leigh（2006）剖析了中國(guó)湖南省的農(nóng)村合作基金（RCFs）失敗的原因，認(rèn)為由于某些農(nóng)戶的知識(shí)水平局限和認(rèn)知偏差以及懶惰等不思進(jìn)取的態(tài)度，會(huì)導(dǎo)致其投資項(xiàng)目的具有很多的不確定性。張荔、田崗（2006）的研究發(fā)現(xiàn)，當(dāng)農(nóng)戶的生活性資金遇到困難時(shí)（比如婚喪嫁娶和生�。�，他們會(huì)動(dòng)用生產(chǎn)性資金來予以彌補(bǔ)。這種對(duì)于貸款使用的行為偏差進(jìn)一步加大了農(nóng)村信用社對(duì)農(nóng)戶貸款的約束。任寶明、張克軍（2003）的研究發(fā)現(xiàn)，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)和農(nóng)民信用觀念淡薄，在一定程度上影響了農(nóng)業(yè)銀行和農(nóng)村信用社投放的積極性。

　　然而，這些研究多從農(nóng)戶對(duì)于貸款的認(rèn)知偏差、在貸款使用過程中的行為偏差來分析的。其實(shí)，貸款與否最終是由信貸決策者決定的。在信貸市場(chǎng)上，信貸決策者也都試圖以理性的方式判斷、篩選貸款客戶并進(jìn)行貸款決策。但是，信貸決策者作為一個(gè)有思維、有情感、有理性、有直覺的多維綜合體，他們的判斷與決策過程難免會(huì)不由自主地受到認(rèn)知過程、情緒過程、意志過程等各種心理因素的影響，以致陷入認(rèn)知陷阱，形成信貸市場(chǎng)中決策者的行為偏差。而且，信貸決策者所面對(duì)的事物是如此復(fù)雜多樣，無法完全把握所遇到的問題，并作出有效的歸納，只能借助更主觀的測(cè)量方法，用簡(jiǎn)單化的原則來處理復(fù)雜的問題，也會(huì)生成決策者錯(cuò)誤的認(rèn)識(shí)。因此，只有很好地把握信貸決策者的這種心理和存在的認(rèn)知偏差，我們才能更好地揭示問題的實(shí)質(zhì)。實(shí)際上，將行為金融學(xué)理論引入農(nóng)戶融資，以貸款決策者為出發(fā)點(diǎn)，會(huì)更加豐富我們對(duì)“三農(nóng)”信貸困境的認(rèn)識(shí)。

　　2 行為金融學(xué)中的認(rèn)知和偏差理論

　　行為金融學(xué)理論分析了人的心理、行為以及情緒對(duì)人的金融決策、金融產(chǎn)品的價(jià)格以及金融市場(chǎng)發(fā)展趨勢(shì)的影響，是心理學(xué)和行為理論與金融學(xué)結(jié)合的研究成果。投資者的認(rèn)知和決策偏差是其中的重要成果之一。例如，人們總是帶有自我歸因偏差，認(rèn)為理想的結(jié)果是由他們的能力所導(dǎo)致的，而不理想的結(jié)果是由外部原因所導(dǎo)致。歷史無關(guān)性則表明人們往往認(rèn)為歷史是無關(guān)的，人們經(jīng)常先錨定某一初值，然后相對(duì)于此初值作出估計(jì)、調(diào)整，估計(jì)結(jié)果會(huì)被這個(gè)初值的暗示影響。同時(shí)，投資活動(dòng)中行為人必然會(huì)受到其他行為人和整個(gè)環(huán)境的影響，產(chǎn)生一種模仿、攀比、追隨和互相傳染的從眾心理。文化與社會(huì)傳播會(huì)加速人們相似想法的產(chǎn)生。投資者一旦發(fā)現(xiàn)如果采取不同的選擇本來能夠得到更好的結(jié)果時(shí)會(huì)產(chǎn)生痛苦的感覺。人們?cè)谶M(jìn)行決策時(shí)會(huì)對(duì)不確定性感到厭惡，即模糊規(guī)避。人們往往給予新信息太少的權(quán)重，持保守主義。人們傾向于在披露相關(guān)信息后再作出決定，盡管這些信息可能對(duì)所要做的決定毫無意義。人們經(jīng)常高估比較容易聯(lián)想到的事情的發(fā)生概率，有易得性偏誤。人們推斷事件概率時(shí)經(jīng)常搜索記憶中的相關(guān)信息，即記憶偏誤。代表性啟示，即認(rèn)為局部可以反映整體，人們?cè)跐撘庾R(shí)中只關(guān)注他們感興趣的信息，即所謂注意力反常。不同參照系的選擇直接影響人們的決策，即參照系偏差。

　　3 農(nóng)戶信貸困境的原因分析

　　3.1 “羊群行為”

　　羊群行為：是一種有意識(shí)地模仿別人決策的現(xiàn)象，這種現(xiàn)象普遍出現(xiàn)在經(jīng)濟(jì)生活中。羊群行為的出現(xiàn)有兩個(gè)必要條件：第一，別人的決策是可觀察的，否則無法模仿；第二，各個(gè)決策有先后次序，而不是同時(shí)作出決策。金融市場(chǎng)中也存在羊群行為，它是指市場(chǎng)參與者在交易過程中存在模仿現(xiàn)象，導(dǎo)致他們?cè)谀扯螘r(shí)間內(nèi)作出相同的投資決策。和農(nóng)戶融資困境“羊群行為”是金融市場(chǎng)中的一種群體行為。在這種行為模式中，市場(chǎng)參與者不是根據(jù)自己獲取的信息獨(dú)立作出判斷和決策，而是受其他市場(chǎng)參與者行為決策和整個(gè)行為環(huán)境的影響，采取與其他市場(chǎng)參與者相同的策略，從而產(chǎn)生市場(chǎng)參與者之間相互模仿、攀比、追隨和傳染的傾向。首先，我國(guó)商業(yè)銀行的貸款過度集中和對(duì)農(nóng)戶“惜貸”甚至撤出農(nóng)村金融市場(chǎng)的現(xiàn)象實(shí)際上就是“羊群效應(yīng)”的具體表現(xiàn)之一。目前國(guó)有商業(yè)銀行在我國(guó)金融體系中仍居絕對(duì)主導(dǎo)地位，因而他們將貸款集中投向商業(yè)企業(yè)的行為對(duì)中小商業(yè)銀行形成了群體壓力。中小商業(yè)銀行和農(nóng)村信用社在信息不對(duì)稱條件下，無法掌握足夠的信息幫助自己作出理性判斷，因而會(huì)通過觀察國(guó)有商業(yè)銀行的決策以獲取有用信息，并效仿國(guó)有商業(yè)銀行的信貸行為，在國(guó)有商業(yè)銀行的群體壓力和“帶頭示范”下，中小商業(yè)銀行和農(nóng)村信用社選擇了從眾策略，也將貸款投向城市中的商業(yè)企業(yè)、特定行業(yè)。而且，由于不向農(nóng)戶貸款是一種“羊群行為”，即便因貸款集中產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)，受損的往往也不只是一家銀行，其損失具有外部性。而如果不從眾，即把貸款投向農(nóng)戶，出現(xiàn)問題則只是個(gè)別銀行，相對(duì)而言，外部形象的損害較大，而且作為代理人的管理者也往往會(huì)因此受到其委托人的處罰。這也解釋了為什么中小商業(yè)銀行和農(nóng)村信用社即使冒突破資本法定比例約束的風(fēng)險(xiǎn)向大企業(yè)融資也不愿貸款給農(nóng)村的農(nóng)戶。由此可見，在信貸市場(chǎng)上存在的這種從眾行為，無疑加重了農(nóng)戶貸款的難度。其次，金融市場(chǎng)上的“羊群行為”還表現(xiàn)在所有的銀行都只對(duì)優(yōu)質(zhì)農(nóng)戶進(jìn)行貸款，而條件差的農(nóng)戶則被排斥在正規(guī)金融的門外。

　　3.2 “損失厭惡”與農(nóng)戶融資困境

　　行為學(xué)實(shí)驗(yàn)表明，人們?cè)诿鎸?duì)收益和損失的決策時(shí)會(huì)表現(xiàn)出不對(duì)稱性。損失厭惡就是指人們面對(duì)同樣數(shù)量的收益和損失時(shí)，損失會(huì)使他們產(chǎn)生更大的情緒波動(dòng)。Kahneman 和Tversky（1979）通過實(shí)驗(yàn)發(fā)現(xiàn)，損失帶來的負(fù)效用為等量收益的正效用的2.5倍。毋庸置疑，與商業(yè)企業(yè)相比，農(nóng)戶雖然經(jīng)營(yíng)靈活，但大多數(shù)農(nóng)戶確實(shí)存在一些先天不足的特點(diǎn)，如農(nóng)業(yè)生產(chǎn)不穩(wěn)定，容易受自然條件的影響，抗市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)能力差，缺乏抵押和擔(dān)保物等。農(nóng)戶貸款“額度小、頻率高” 的特點(diǎn)，又決定了銀行對(duì)農(nóng)戶的放貸成本、管理成本相對(duì)較高。這些都無疑會(huì)強(qiáng)化信貸決策者在對(duì)農(nóng)戶貸款進(jìn)行決策時(shí)，首先是考慮如何避免損失，其后才是如何獲取收益。而且，由于人們對(duì)同樣數(shù)量的損失和收益，感知效用影響不同，當(dāng)少數(shù)農(nóng)戶貸款出現(xiàn)損失時(shí)，對(duì)信貸決策者的觸動(dòng)卻非常大，甚至掩蓋了大多數(shù)農(nóng)戶貸款將會(huì)帶來的收益，“損失厭惡”的情緒波動(dòng)致使信貸決策者認(rèn)為對(duì)農(nóng)戶貸款無利可圖，向農(nóng)戶發(fā)放貸款是一個(gè)容易帶來損失的決策，因此對(duì)農(nóng)戶“惜貸”，甚至撤出農(nóng)村信貸市場(chǎng)，也就成為了信貸決策者的普遍選擇。

　　3.3 “證實(shí)偏差”與農(nóng)戶融資困境

　　在易得性偏誤、記憶偏誤、參照系偏誤以及注意力反常等心理因素的影響下，人們一旦形成一個(gè)信念較強(qiáng)的假設(shè)或設(shè)想，就會(huì)把一些附加證據(jù)錯(cuò)誤地解釋為對(duì)他們有利，不再關(guān)注那些否定該設(shè)想的新信息。人們這種尋找支持某個(gè)假設(shè)的證據(jù)而不是證偽的傾向就是“證實(shí)偏差”。信貸決策者存在的這種“證實(shí)偏差”，在一定程度上影響著對(duì)農(nóng)戶的融資。長(zhǎng)期形成的思維定式，讓信貸決策者在頭腦中形成一個(gè)強(qiáng)烈的假設(shè)：所有的農(nóng)戶貸款風(fēng)險(xiǎn)都很高，無利可圖。為了證實(shí)這一點(diǎn)，信貸決策者會(huì)不由自主地傾向于特別關(guān)注農(nóng)戶，找尋農(nóng)戶違約、貸款損失的例子，一個(gè)、兩個(gè)……甚至更多。然而，信貸決策者可能沒有意識(shí)到，無論找到多少農(nóng)戶貸款損失的例子都無法證明“所有的農(nóng)戶貸款都是風(fēng)險(xiǎn)很高、無利可圖的”。正確的思路是嘗試在農(nóng)戶中尋找生產(chǎn)有保障、信用好的農(nóng)戶，去否定這個(gè)假設(shè)，而不是一味地認(rèn)為農(nóng)戶全部都是風(fēng)險(xiǎn)高的，沒有可貸對(duì)象，這就是“證偽”，然而證偽的心理過程往往被信貸決策者所忽略，在他們心中，農(nóng)戶天然就與失敗、損失相聯(lián)系，避而遠(yuǎn)之是最佳選擇。正是基于信貸決策者這種心理的“證實(shí)偏差”，也就不難理解信貸決策者為何不愿向農(nóng)戶融資了。

　　3.4 “拇指法則”與農(nóng)戶融資困境

　　正確的貸款決策要求信貸決策者對(duì)貸款所產(chǎn)生的收益以及將會(huì)碰到的風(fēng)險(xiǎn)作出準(zhǔn)確無偏的估計(jì)，但信貸決策者處理信息的能力并不能達(dá)到理性。為了在避免重大失誤的同時(shí)期望取得比較好的結(jié)果，有限理性的信貸決策者在面對(duì)貸款決策時(shí)常常會(huì)采用“拇指法則”。信貸決策者在運(yùn)用“拇指法則”判斷問題、作出貸款決策時(shí)難免會(huì)出現(xiàn)偏差，其中很好的一個(gè)例子就是代表性偏差。當(dāng)貸款對(duì)象的信息不充分或者是各種信息交雜在一起時(shí)，信貸決策者為了做出正確的判斷，需要做的工作很多也很繁雜，往往耗時(shí)很多，信貸決策者為了迅速地解決問題，常常根據(jù)貸款對(duì)象的一些代表性表現(xiàn)做出一些預(yù)測(cè)和判斷，如信貸人所處的行業(yè)、規(guī)模、過去的業(yè)績(jī)等。在這種情況下，大多數(shù)信貸決策者就會(huì)堅(jiān)信，公司優(yōu)于農(nóng)戶，公司的信譽(yù)高，收益有保障，也就意味著貸款安全性高；另外，農(nóng)戶就是信譽(yù)差，收益低，風(fēng)險(xiǎn)高，也就代表著貸款安全系數(shù)低。正是信貸決策者避開了貸款項(xiàng)目的真實(shí)收益和風(fēng)險(xiǎn)程度，忽略了好的貸款在商業(yè)公司中所占的比例，而是簡(jiǎn)單地把貸款質(zhì)量好壞與借貸對(duì)象相聯(lián)系，從而造成了在面對(duì)不同借貸對(duì)象的信貸需求時(shí)，信貸決策往往是偏向了商業(yè)企業(yè)，而忽略了農(nóng)戶。

　　4 對(duì)策建議

　　在對(duì)農(nóng)戶信貸決策中，人的非理性認(rèn)識(shí)具有一定的影響作用，并且容易出現(xiàn)偏差。因此，要努力解決或減少“三農(nóng)”信貸決策中存在的行為認(rèn)知問題。

　　4.1 完善信貸管理制度

　　制度對(duì)于商業(yè)銀行信貸決策者是否能夠?qū)�農(nóng)戶貸款業(yè)務(wù)形成正確的、合理的和理性的認(rèn)識(shí)具有不可忽視的作用。建立完善農(nóng)業(yè)信貸管理制度，讓信貸決策者有章可循、按章辦事，從制度上保證科學(xué)決策，減少因個(gè)人認(rèn)知偏差造成的非理性行為。改進(jìn)農(nóng)戶的審批機(jī)制，建立統(tǒng)一科學(xué)的農(nóng)戶貸款審查決策標(biāo)準(zhǔn)，設(shè)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)化審批格式文本，盡量實(shí)現(xiàn)貸款運(yùn)作流程的標(biāo)準(zhǔn)化，目的就是使貸款決策人根據(jù)實(shí)際審查情況，能夠迅速、準(zhǔn)確判斷貸款與否，防止出現(xiàn)決策的隨意性、主觀性。

　　4.2 培養(yǎng)高素質(zhì)的“三農(nóng)”信貸管理人才

　　建立專門的“三農(nóng)”信貸管理人才隊(duì)伍，多渠道加強(qiáng)人才能力的培養(yǎng)和建設(shè)，使之掌握“三農(nóng)”政策、貸款理念、方法和特點(diǎn)，不斷增強(qiáng)業(yè)務(wù)素質(zhì)，減少認(rèn)識(shí)偏差。一是積極為“三農(nóng)”信貸管理人員創(chuàng)造“充電”條件，除鼓勵(lì)自學(xué)外，積極采取短期培訓(xùn)、參加講座、實(shí)地考察等多種形式幫助風(fēng)險(xiǎn)管理人員吸收新知識(shí)，促進(jìn)管理人員優(yōu)化知識(shí)結(jié)構(gòu)。二是努力提高風(fēng)險(xiǎn)人員的管理技能，分別是風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別技術(shù)、風(fēng)險(xiǎn)信息的解讀技術(shù)和風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略的運(yùn)用技術(shù)，提高對(duì)農(nóng)戶、農(nóng)業(yè)企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、判斷、控制和化解能力。三是建立“三農(nóng)”風(fēng)險(xiǎn)管理人員任職資格管理系統(tǒng)。要注重對(duì)農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)管理人員的選拔和培養(yǎng)，通過學(xué)習(xí)、培訓(xùn)、崗位技能考核等載體提高“三農(nóng)”風(fēng)險(xiǎn)管理人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)和業(yè)務(wù)技能，建立人才庫。

　　4.3 提高信貸決策的科技含量

　　建立適應(yīng)農(nóng)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管控的信息管理系統(tǒng)和分析技術(shù)，減少人的主觀因素在風(fēng)險(xiǎn)管理上造成的判斷失誤，從而促進(jìn)農(nóng)戶信貸業(yè)務(wù)的健康持續(xù)發(fā)展。要充分利用現(xiàn)有客戶資源和歷史數(shù)據(jù)構(gòu)建科學(xué)可行的農(nóng)戶信息管理系統(tǒng)，系統(tǒng)要涵蓋風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)、風(fēng)險(xiǎn)分析和風(fēng)險(xiǎn)處置等各個(gè)風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)節(jié)，為提高貸款決策水平、減少主觀偏差提供堅(jiān)實(shí)的技術(shù)支撐。信息管理系統(tǒng)應(yīng)記錄和匯總以往所有貸款申請(qǐng)情況和相應(yīng)的貸款償還情況，應(yīng)使信貸決策者能及時(shí)監(jiān)測(cè)貸款逾期情況，包括逾期借款類別、逾期天數(shù)、逾期貸款還款情況及貸款余額，能夠及時(shí)了解正常還款農(nóng)戶的情況，從而提高信貸決策者的主動(dòng)權(quán)，盡量避免或減少“拇指法則”的影響。

　　總之，造成我國(guó)當(dāng)前農(nóng)戶信貸困境不僅僅是因?yàn)檗r(nóng)戶自身的行為認(rèn)知和偏誤，也應(yīng)該部分歸咎于商業(yè)金融機(jī)構(gòu)貸款決策者的行為認(rèn)知和偏差，努力從源頭上克服對(duì)于農(nóng)戶信貸的歧視，制定有關(guān)適合于農(nóng)戶信貸的管理制度，設(shè)計(jì)一套針對(duì)農(nóng)戶信貸的信息管理和甄別系統(tǒng)，是解決商業(yè)銀行與農(nóng)村信用社對(duì)農(nóng)戶“惜貸”的有效途徑。

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