各省、自治區(qū)、直轄市、計劃單列市科技廳（委、局）、財政廳（局），中國人民銀行上?？偛?、各分行、營業(yè)管理部、省會（首府）城市中心支行、副省級城市中心支行，各省、自治區(qū)、直轄市、計劃單列市國資監(jiān)管機(jī)構(gòu)、國家稅務(wù)局、銀監(jiān)局、證監(jiān)局、保監(jiān)局，各中央企業(yè)：

　　為貫徹黨的十七屆五中全會精神，落實《國家中長期科學(xué)和技術(shù)發(fā)展規(guī)劃綱要（2006-2020年）》和《國家“十二五”科學(xué)和技術(shù)發(fā)展規(guī)劃》，促進(jìn)科技和金融結(jié)合，推進(jìn)自主創(chuàng)新，培育發(fā)展戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，支撐和引領(lǐng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變，加快建設(shè)創(chuàng)新型國家，提出以下意見：

　　一、充分認(rèn)識科技和金融結(jié)合的重要意義

　　科技創(chuàng)新能力的提升與金融政策環(huán)境的完善是加快實施自主創(chuàng)新戰(zhàn)略的基礎(chǔ)和保障。促進(jìn)科技和金融結(jié)合是支撐和服務(wù)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變和結(jié)構(gòu)調(diào)整的著力點。

　?。ㄒ唬┛茖W(xué)技術(shù)是第一生產(chǎn)力，金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心?？萍紕?chuàng)新和產(chǎn)業(yè)化需要金融的支持，同時也為金融體系健康發(fā)展拓展了空間。就全球產(chǎn)業(yè)革命而言，每一次產(chǎn)業(yè)革命的興起無不源于科技創(chuàng)新，成于金融創(chuàng)新。實踐證明，科技創(chuàng)新和金融創(chuàng)新緊密結(jié)合是社會變革生產(chǎn)方式和生活方式的重要引擎。在當(dāng)前全球孕育新一輪創(chuàng)新競爭高潮、我國加快轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的關(guān)鍵時期，加強(qiáng)引導(dǎo)金融資源向科技領(lǐng)域配置，促進(jìn)科技和金融結(jié)合，是加快科技成果轉(zhuǎn)化和培育戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的重要舉措，是深化科技體制和金融體制改革的根本要求，是我國提高自主創(chuàng)新能力和建設(shè)創(chuàng)新型國家的戰(zhàn)略選擇。要站在全局和戰(zhàn)略的高度，充分認(rèn)識促進(jìn)科技和金融結(jié)合對于轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)戰(zhàn)略性調(diào)整，實現(xiàn)科學(xué)發(fā)展的重要意義。深化科技、金融和管理改革創(chuàng)新，實現(xiàn)科技資源與金融資源的有效對接，加快形成多元化、多層次、多渠道的科技投融資體系，為深入實施自主創(chuàng)新戰(zhàn)略提供重要保障。

　　二、優(yōu)化科技資源配置，建立科技和金融結(jié)合協(xié)調(diào)機(jī)制

　?。ǘ﹦?chuàng)新財政科技投入方式與機(jī)制。推動建立以企業(yè)為主體、市場為導(dǎo)向、產(chǎn)學(xué)研相結(jié)合的技術(shù)創(chuàng)新體系，加快推進(jìn)科技計劃和科技經(jīng)費管理制度改革，促進(jìn)政產(chǎn)學(xué)研用結(jié)合，綜合運用無償資助、償還性資助、創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)、風(fēng)險補(bǔ)償、貸款貼息以及后補(bǔ)助等多種方式，引導(dǎo)和帶動社會資本參與科技創(chuàng)新。中央財政設(shè)立國家科技成果轉(zhuǎn)化引導(dǎo)基金，通過設(shè)立創(chuàng)業(yè)投資子基金、貸款風(fēng)險補(bǔ)償和績效獎勵等方式，引導(dǎo)金融資本和民間資金促進(jìn)科技成果轉(zhuǎn)化，地方可以參照設(shè)立科技成果轉(zhuǎn)化引導(dǎo)基金。

　?。ㄈ┙⒑屯晟瓶萍疾块T與金融管理部門、財稅部門、國資監(jiān)管機(jī)構(gòu)的科技金融協(xié)調(diào)機(jī)制。重點圍繞促進(jìn)科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)化的目標(biāo)制定和落實相關(guān)支持政策和措施。加強(qiáng)中央層面與地方層面的科技金融工作聯(lián)動，構(gòu)建以政府投入為引導(dǎo)、企業(yè)投入為主體，政府資金與社會資金、股權(quán)融資與債權(quán)融資、直接融資與間接融資有機(jī)結(jié)合的科技投融資體系。各地要加強(qiáng)對科技和金融結(jié)合工作的指導(dǎo)，推進(jìn)科技部門、高新區(qū)與地方金融管理部門的合作，統(tǒng)籌協(xié)調(diào)科技金融資源，搭建科技金融合作平臺，優(yōu)選優(yōu)育科技企業(yè)資源，推動創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)、銀行、券商和保險機(jī)構(gòu)等創(chuàng)新金融產(chǎn)品及服務(wù)模式，優(yōu)化金融生態(tài)環(huán)境，提升區(qū)域經(jīng)濟(jì)活力和創(chuàng)新能力。

　　三、培育和發(fā)展創(chuàng)業(yè)投資

　?。ㄋ模┏浞职l(fā)揮創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金的重要作用。擴(kuò)大科技型中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金規(guī)模，綜合運用階段參股、風(fēng)險補(bǔ)助和投資保障等方式，引導(dǎo)創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)向初創(chuàng)期科技型中小企業(yè)投資，促進(jìn)科技型中小企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。鼓勵和支持地方規(guī)范設(shè)立和運作創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金，逐步形成上下聯(lián)動的創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金體系，引導(dǎo)更多社會資金進(jìn)入創(chuàng)業(yè)投資領(lǐng)域，促進(jìn)政府引導(dǎo)、市場運作的創(chuàng)業(yè)投資發(fā)展。

　?。ㄎ澹┏浞职l(fā)揮國有創(chuàng)業(yè)投資的重要作用，推動國有創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)加大對初創(chuàng)期科技型中小企業(yè)投資力度。創(chuàng)新國有創(chuàng)業(yè)投資管理制度，探索建立適合創(chuàng)業(yè)投資發(fā)展規(guī)律的資本籌集、投資決策、考核評價、轉(zhuǎn)讓退出和激勵約束等制度。國有創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)和國有創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金投資于未上市中小企業(yè)，符合條件的，可申請豁免國有股轉(zhuǎn)持義務(wù)。

　　各類國有及國有控股科技型企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身特點探索整體或按科技成果轉(zhuǎn)化項目引入私募股權(quán)基金、風(fēng)險資本等，組合各類社會資本，實現(xiàn)投資主體多元化，改善治理結(jié)構(gòu)，創(chuàng)新發(fā)展體制，增強(qiáng)自主創(chuàng)新能力，加快科技成果轉(zhuǎn)化。

　　（六）鼓勵民間資本進(jìn)入創(chuàng)業(yè)投資行業(yè)。逐步建立以政府資金為引導(dǎo)、民間資本為主體的創(chuàng)業(yè)資本籌集機(jī)制和市場化的創(chuàng)業(yè)資本運作機(jī)制，完善創(chuàng)業(yè)投資退出渠道，引導(dǎo)和支持民間資本參與自主創(chuàng)新。

　　探索科技項目與創(chuàng)業(yè)投資的對接機(jī)制，引導(dǎo)金融資本進(jìn)入工業(yè)、現(xiàn)代農(nóng)業(yè)、民生等領(lǐng)域。

　　（七）加強(qiáng)創(chuàng)業(yè)投資行業(yè)自律與監(jiān)管。充分發(fā)揮全國性創(chuàng)業(yè)投資行業(yè)自律組織的作用，加強(qiáng)行業(yè)自律，規(guī)范引導(dǎo)創(chuàng)業(yè)投資行業(yè)健康發(fā)展。完善全國創(chuàng)業(yè)投資調(diào)查統(tǒng)計和年報制度，加強(qiáng)和完善全國創(chuàng)業(yè)投資信息系統(tǒng)建設(shè)。

　　四、引導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)加大對科技型中小企業(yè)的信貸支持

　?。ò耍﹥?yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，加大對自主創(chuàng)新的信貸支持。金融機(jī)構(gòu)要把落實自主創(chuàng)新戰(zhàn)略放在突出位置，加強(qiáng)對重點科技工作的信貸支持和金融服務(wù)。金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)與科技部門合作，在國家科技重大專項、國家科技支撐計劃、國家高技術(shù)研究發(fā)展計劃（863計劃）、星火計劃、火炬計劃等國家科技計劃以及國家技術(shù)創(chuàng)新工程、國家高新區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施及地方科技重大專項和科技計劃、科技型企業(yè)孵化撫育、科技成果轉(zhuǎn)化、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)培育等重點科技工作領(lǐng)域內(nèi)，進(jìn)一步加大對自主創(chuàng)新的信貸支持力度。

　　（九）加強(qiáng)信用體系建設(shè)，推進(jìn)科技型企業(yè)建立現(xiàn)代企業(yè)制度。在加強(qiáng)信用環(huán)境和金融生態(tài)建設(shè)的基礎(chǔ)上，依托國家高新區(qū)建立科技企業(yè)信用建設(shè)示范區(qū)，優(yōu)化區(qū)域投融資環(huán)境。發(fā)揮信用擔(dān)保、信用評級和信用調(diào)查等信用中介的作用，利用中小企業(yè)信用擔(dān)保資金等政策，擴(kuò)大對科技型中小企業(yè)的擔(dān)保業(yè)務(wù)，提升科技型中小企業(yè)信用水平。按照創(chuàng)新體制、轉(zhuǎn)換機(jī)制的原則，推動科技型企業(yè)進(jìn)行股份制改造，建立現(xiàn)代企業(yè)制度，更新投融資觀念，為科技和金融結(jié)合奠定基礎(chǔ)。

　?。ㄊ┮龑?dǎo)政策性銀行在風(fēng)險可控原則下，積極支持國家科技重大專項、重大科技產(chǎn)業(yè)化項目，加大對科技成果轉(zhuǎn)化項目以及高新技術(shù)企業(yè)發(fā)展所需的核心技術(shù)和關(guān)鍵設(shè)備進(jìn)出口的支持力度，在其業(yè)務(wù)范圍內(nèi)為科技型企業(yè)提供金融服務(wù)。

　?。ㄊ唬┕膭钌虡I(yè)銀行先行先試，積極探索，進(jìn)行科技型中小企業(yè)貸款模式、產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新。根據(jù)科技型中小企業(yè)融資需求特點，加強(qiáng)對新型融資模式、服務(wù)手段、信貸產(chǎn)品及抵（質(zhì)）押方式的研發(fā)和推廣。對處于成熟期、經(jīng)營模式穩(wěn)定、經(jīng)濟(jì)效益較好的科技型中小企業(yè)，鼓勵金融機(jī)構(gòu)優(yōu)先給予信貸支持，簡化審貸程序；對于具有穩(wěn)定物流和現(xiàn)金流的科技型中小企業(yè)，可發(fā)放信用貸款、應(yīng)收賬款質(zhì)押和倉單質(zhì)押貸款。擴(kuò)大知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款規(guī)模，推進(jìn)高新技術(shù)企業(yè)股權(quán)質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)。綜合運用各類金融工具和產(chǎn)品，開展信貸、投資、債券、信托、保險等多種工具相融合的一攬子金融服務(wù)。

　?。ㄊ┕膭钌虡I(yè)銀行創(chuàng)新金融組織形式，開展科技部門與銀行之間的科技金融合作模式創(chuàng)新試點。依托國家高新區(qū)，鼓勵商業(yè)銀行新設(shè)或改造部分分（支）行作為專門從事科技型中小企業(yè)金融服務(wù)的專業(yè)分（支）行或特色分（支）行，積極向科技型中小企業(yè)提供優(yōu)質(zhì)的金融服務(wù)。完善科技專家為科技型中小企業(yè)貸款項目評審提供咨詢服務(wù)的工作機(jī)制。

　?。ㄊ┮劳袊腋咝聟^(qū)等科技型企業(yè)聚集的地區(qū)，在統(tǒng)籌規(guī)劃、合理布局、加強(qiáng)監(jiān)管、防控風(fēng)險的基礎(chǔ)上，建立科技小額貸款公司。鼓勵科技小額貸款公司積極探索適合科技型中小企業(yè)的信貸管理模式。推動銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)與非銀行金融機(jī)構(gòu)深入合作，鼓勵民間資本進(jìn)入金融領(lǐng)域，形成科技小額貸款公司、創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)、融資租賃公司、擔(dān)保公司、銀行專營機(jī)構(gòu)等資源集成、優(yōu)勢互補(bǔ)的創(chuàng)新機(jī)制，做好科技型中小企業(yè)從初創(chuàng)期到成熟期各發(fā)展階段的融資方式銜接。

　?。ㄊ模┩ㄟ^風(fēng)險補(bǔ)償、擔(dān)保業(yè)務(wù)補(bǔ)助等增信方式，鼓勵和引導(dǎo)銀行進(jìn)一步加大對科技型中小企業(yè)的信貸支持力度。建立科技型中小企業(yè)貸款風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制，形成政府、銀行、企業(yè)以及中介機(jī)構(gòu)多元參與的信貸風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制。綜合運用資本注入、業(yè)務(wù)補(bǔ)助等多種方式，提高擔(dān)保機(jī)構(gòu)對科技型中小企業(yè)的融資擔(dān)保能力和積極性，創(chuàng)新?lián)７绞?，加快?dān)保與創(chuàng)業(yè)投資的結(jié)合，推進(jìn)多層次中小企業(yè)融資擔(dān)保體系建設(shè)。

　?。ㄊ澹┕膭罱鹑跈C(jī)構(gòu)建立適應(yīng)科技型企業(yè)特點的信貸管理制度和差異化的考核機(jī)制。引導(dǎo)商業(yè)銀行繼續(xù)深化利率的風(fēng)險定價機(jī)制、獨立核算機(jī)制、高效的貸款審批機(jī)制、激勵約束機(jī)制、專業(yè)化的人員培訓(xùn)機(jī)制、違約信息通報機(jī)制等六項機(jī)制，按照小企業(yè)專營機(jī)構(gòu)單列信貸計劃、單獨配置人力和財務(wù)資源、單獨客戶認(rèn)定與信貸評審、單獨會計核算等原則，加大對科技型中小企業(yè)業(yè)務(wù)條線的管理建設(shè)及資源配置力度。對于風(fēng)險成本計量到位、資本與撥備充足、科技型中小企業(yè)金融服務(wù)良好的商業(yè)銀行，經(jīng)銀行監(jiān)管部門認(rèn)定，相關(guān)監(jiān)管指標(biāo)可做差異化考核。根據(jù)商業(yè)銀行科技型中小企業(yè)貸款的風(fēng)險、成本和核銷等具體情況，對科技型中小企業(yè)不良貸款比率實行差異化考核，適當(dāng)提高科技型中小企業(yè)不良貸款比率容忍度。

　　五、大力發(fā)展多層次資本市場，擴(kuò)大直接融資規(guī)模

　　（十六）加快多層次資本市場體系建設(shè)，支持科技型企業(yè)發(fā)展。探索建立科技部門和證券監(jiān)管部門的信息溝通機(jī)制，支持符合條件的創(chuàng)新型企業(yè)上市。支持符合條件的已上市創(chuàng)新型企業(yè)再融資和進(jìn)行市場化并購重組。加快推進(jìn)全國場外交易市場建設(shè)，完善產(chǎn)權(quán)交易市場監(jiān)管和交易制度，提高交易效率，為包括非上市科技型企業(yè)在內(nèi)的中小企業(yè)的產(chǎn)權(quán)（股份）轉(zhuǎn)讓、融資提供服務(wù)。

　　（十七）支持科技型企業(yè)通過債券市場融資。進(jìn)一步完善直接債務(wù)融資工具發(fā)行機(jī)制、簡化發(fā)行流程。支持符合條件的科技型中小企業(yè)通過發(fā)行公司債券、企業(yè)債、短期融資券、中期票據(jù)、集合債券、集合票據(jù)等方式融資。探索符合條件的高新技術(shù)企業(yè)發(fā)行高收益?zhèn)谫Y。鼓勵科技型中小企業(yè)進(jìn)一步完善公司治理與財務(wù)結(jié)構(gòu)，鼓勵中介機(jī)構(gòu)加強(qiáng)對其輔導(dǎo)力度，以促進(jìn)其直接債務(wù)融資。

　?。ㄊ耍├眯磐泄ぞ咧С肿灾鲃?chuàng)新和科技型企業(yè)發(fā)展。推動公益信托支持科學(xué)技術(shù)研究開發(fā)。充分利用信托貸款和股權(quán)投資、融資租賃等多種方式的組合，拓寬科技型中小企業(yè)融資渠道。

　?。ㄊ牛┨剿骼卯a(chǎn)權(quán)交易市場為小微科技型企業(yè)股權(quán)流轉(zhuǎn)和融資服務(wù)，促進(jìn)科技成果轉(zhuǎn)化和知識產(chǎn)權(quán)交易。建立技術(shù)產(chǎn)權(quán)交易所聯(lián)盟和統(tǒng)一信息披露系統(tǒng)，為科技成果流通和科技型中小企業(yè)通過非公開方式進(jìn)行股權(quán)融資提供服務(wù)。建立有利于技術(shù)產(chǎn)權(quán)流轉(zhuǎn)的監(jiān)管服務(wù)機(jī)制，利用產(chǎn)權(quán)交易所，依法合規(guī)開展產(chǎn)權(quán)交易，為股權(quán)轉(zhuǎn)讓、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押物流轉(zhuǎn)、處置等提供服務(wù)。

　　六、積極推動科技保險發(fā)展

　?。ǘ┻M(jìn)一步加強(qiáng)和完善保險服務(wù)。在現(xiàn)有工作基礎(chǔ)上，保險機(jī)構(gòu)根據(jù)科技型中小企業(yè)的特點，積極開發(fā)適合科技創(chuàng)新的保險產(chǎn)品，積累科技保險風(fēng)險數(shù)據(jù)，科學(xué)確定保險費率。加快培育和完善科技保險市場，在科技型中小企業(yè)自主創(chuàng)業(yè)、并購以及戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)等方面提供保險支持，進(jìn)一步拓寬科技保險服務(wù)領(lǐng)域。

　?。ǘ唬┨剿鞅ｋU資金參與國家高新區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)培育和國家重大科技項目投資等支持科技發(fā)展的方式方法。支持開展自主創(chuàng)新首臺（套）產(chǎn)品的推廣應(yīng)用、科技型中小企業(yè)融資以及科技人員保障類保險。

　　七、強(qiáng)化有利于促進(jìn)科技和金融結(jié)合的保障措施

　?。ǘ┙⒂欣诳萍汲晒D(zhuǎn)化和自主創(chuàng)新的激勵機(jī)制。在國家高新區(qū)內(nèi)實施企業(yè)股權(quán)和分紅激勵機(jī)制，促進(jìn)科技成果轉(zhuǎn)移、轉(zhuǎn)化和產(chǎn)業(yè)化。根據(jù)財政部、國家稅務(wù)總局《對中關(guān)村科技園區(qū)建設(shè)國家自主創(chuàng)新示范區(qū)有關(guān)股權(quán)獎勵個人所得稅試點政策的通知》（財稅[2010]83號）精神，自2010年1月1日至2011年12月31日，在中關(guān)村國家自主創(chuàng)新示范區(qū)試點開展下列政策：對示范區(qū)內(nèi)科技創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)轉(zhuǎn)化科技成果，以股份或出資比例等股權(quán)形式給予本企業(yè)相關(guān)技術(shù)人員的獎勵，企業(yè)技術(shù)人員一次繳納稅款有困難的，經(jīng)主管稅務(wù)機(jī)關(guān)審核，可分期繳納個人所得稅，但最長不得超過5年。

　?。ǘ┘訌?qiáng)科技金融中介服務(wù)體系建設(shè)。建立規(guī)范的科技成果評估、定價、流轉(zhuǎn)及監(jiān)管等方面的中介機(jī)構(gòu)，探索建立科技成果轉(zhuǎn)化經(jīng)紀(jì)人制度，加速科技成果轉(zhuǎn)化。充分發(fā)揮各類基金以及生產(chǎn)力促進(jìn)中心、大學(xué)科技園、科技企業(yè)孵化器、產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新戰(zhàn)略聯(lián)盟、技術(shù)轉(zhuǎn)移機(jī)構(gòu)等的技術(shù)創(chuàng)新服務(wù)功能和投融資平臺作用，逐步建立一批集評估、咨詢、法律、財務(wù)、融資、培訓(xùn)等多種功能為一體的科技金融服務(wù)中心。

　?。ǘ模┡嘤萍冀鹑趧?chuàng)新的復(fù)合型人才，吸引高端人才進(jìn)入創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)領(lǐng)域。結(jié)合創(chuàng)新人才推進(jìn)計劃、青年英才開發(fā)計劃、海外高層次人才引進(jìn)計劃和國家高技能人才振興計劃等各項國家重大人才工程的實施，依托高校和社會培訓(xùn)機(jī)構(gòu)等開展相關(guān)培訓(xùn)工作，加快培育一批既懂科技又懂金融的復(fù)合型人才，支持科技型企業(yè)吸引和凝聚創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)人才。

　　八、加強(qiáng)實施效果評估和政策落實

　?。ǘ澹┘訌?qiáng)科技和金融結(jié)合實施成效的監(jiān)測評估。制訂科技金融發(fā)展水平和服務(wù)能力評價指標(biāo)，建立相應(yīng)的統(tǒng)計制度和監(jiān)測體系，并在監(jiān)測基礎(chǔ)上建立評估體系，對科技和金融結(jié)合實施成效進(jìn)行動態(tài)評估。根據(jù)評估的結(jié)果，對促進(jìn)科技和金融結(jié)合、支持自主創(chuàng)新表現(xiàn)突出的人員和相關(guān)機(jī)構(gòu)給予表彰。

　?。ǘ┘訌?qiáng)政策落實。各級科技部門會同財政、人行、國資、稅務(wù)、銀監(jiān)、證監(jiān)、保監(jiān)以及金融辦等部門，根據(jù)本指導(dǎo)意見精神，結(jié)合本地實際，制定科技和金融結(jié)合的具體實施意見或辦法。

　　科技部 財政部 中國人民銀行

　　國務(wù)院國資委 國家稅務(wù)總局 中國銀監(jiān)會

　　中國證監(jiān)會 中國保監(jiān)會

　　二O一一年十月二十日