24周年

財(cái)稅實(shí)務(wù) 高薪就業(yè) 學(xué)歷教育
APP下載
APP下載新用戶掃碼下載
立享專屬優(yōu)惠

安卓版本:8.7.50 蘋果版本:8.7.50

開發(fā)者:北京正保會(huì)計(jì)科技有限公司

應(yīng)用涉及權(quán)限:查看權(quán)限>

APP隱私政策:查看政策>

HD版本上線:點(diǎn)擊下載>

2014中級會(huì)計(jì)師考試知識點(diǎn)《財(cái)務(wù)管理》:償債能力分析

來源: 正保會(huì)計(jì)網(wǎng)校 編輯: 2014/09/17 17:38:55 字體:

  2014年中級會(huì)計(jì)師考試臨近,您準(zhǔn)備備戰(zhàn)的怎么樣了?考點(diǎn)匯編電子書與移動(dòng)班完美結(jié)合,讓您輕松攻略知識點(diǎn)。另外,網(wǎng)校學(xué)員在論壇和全國學(xué)員進(jìn)行互動(dòng),為大家分享了知識點(diǎn),希望對您有所幫助。

  償債能力分析

  

 ?。ㄒ唬┒唐趦攤芰Ψ治?mdash;—變現(xiàn)能力(流動(dòng)性)比率

  1.營運(yùn)資金=流動(dòng)資產(chǎn)-流動(dòng)負(fù)債

  1)營運(yùn)資金>0,表明流動(dòng)資產(chǎn)抵償流動(dòng)負(fù)債后還有剩余,財(cái)務(wù)狀況穩(wěn)定,不能償債的風(fēng)險(xiǎn)較小。

  2)營運(yùn)資金<0,表明部分非流動(dòng)資產(chǎn)以流動(dòng)負(fù)債作為資金來源,不能償債的風(fēng)險(xiǎn)很大。

  3)營運(yùn)資金為絕對數(shù),不便于不同企業(yè)之間的比較。

  2.流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)÷流動(dòng)負(fù)債

  1)表明每1元流動(dòng)負(fù)債有多少流動(dòng)資產(chǎn)作為保障,越大通常短期償債能力越強(qiáng)。

  2)生產(chǎn)企業(yè)合理的最低流動(dòng)比率是2:變現(xiàn)能力最差的存貨和與流動(dòng)負(fù)債至少相等的速動(dòng)資產(chǎn)各占流動(dòng)資產(chǎn)的50%.

  3)流動(dòng)比率高并不意味著短期償債能力一定很強(qiáng):各項(xiàng)流動(dòng)資產(chǎn)的變現(xiàn)能力不同,且變現(xiàn)金額與賬面金額存在較大差異。

  過高的流動(dòng)比率可能是存貨積壓、應(yīng)收賬款呆賬等原因?qū)е?,真正可用于償債的現(xiàn)金反而不足。

  4)營業(yè)周期、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率影響流動(dòng)比率。

  營業(yè)周期短,應(yīng)收賬款和存貨周轉(zhuǎn)速度快的企業(yè),其合理的流動(dòng)比率偏低。

  5)流動(dòng)比率必須與同行業(yè)平均水平、本企業(yè)歷史水平對比,才能判斷其高低。

  6)流動(dòng)比率容易人為操縱,且沒有揭示流動(dòng)資產(chǎn)的構(gòu)成,只能大致反映流動(dòng)資產(chǎn)的整體變現(xiàn)能力。

  3.速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)÷流動(dòng)負(fù)債

  1)速動(dòng)資產(chǎn)的構(gòu)成

  包括:貨幣資金、交易性金融資產(chǎn)、應(yīng)收款項(xiàng);

  不包括:存貨(變現(xiàn)速度最慢;可能被抵押;成本與市價(jià)存在差異)、預(yù)付款項(xiàng)、一年內(nèi)到期的非流動(dòng)資產(chǎn)、其他流動(dòng)資產(chǎn)。

  2)表明每1元流動(dòng)負(fù)債有多少速動(dòng)資產(chǎn)作為保障,越大通常短期償債能力越強(qiáng)。

  3)剔除存貨影響的速動(dòng)比率至少是1.

  4)速動(dòng)比率過高,會(huì)因占用現(xiàn)金及應(yīng)收賬款過多增加機(jī)會(huì)成本。

  5)應(yīng)收賬款的變現(xiàn)能力(周轉(zhuǎn)速度)影響速動(dòng)比率。

  6)速動(dòng)比率受行業(yè)特征影響。

  大量使用現(xiàn)金結(jié)算的企業(yè),因應(yīng)收賬款較少,速動(dòng)比率大大低于1是正常現(xiàn)象。

  4.現(xiàn)金比率=(貨幣資金+交易性金融資產(chǎn))/流動(dòng)負(fù)債

  1)表明每1元流動(dòng)負(fù)債有多少現(xiàn)金資產(chǎn)作為保障。

  2)過高意味著企業(yè)過多資源占用在盈利能力較低的現(xiàn)金資產(chǎn)上而影響企業(yè)的盈利能力。

  3)0.2的現(xiàn)金比率就可以接受。

回到頂部
折疊
網(wǎng)站地圖

Copyright © 2000 - galtzs.cn All Rights Reserved. 北京正保會(huì)計(jì)科技有限公司 版權(quán)所有

京B2-20200959 京ICP備20012371號-7 出版物經(jīng)營許可證 京公網(wǎng)安備 11010802044457號