2015銀行從業(yè)資格《風(fēng)險(xiǎn)管理》知識(shí)點(diǎn)：市場風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測與報(bào)告

　　備戰(zhàn)2015年銀行從業(yè)資格考試，正保會(huì)計(jì)網(wǎng)校為廣大學(xué)員準(zhǔn)備了相關(guān)的復(fù)習(xí)資料，希望對(duì)您備考有所幫助，祝您在網(wǎng)校學(xué)習(xí)愉快！

　　1.市場風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的內(nèi)容和種類

　　風(fēng)險(xiǎn)管理部門應(yīng)當(dāng)能夠運(yùn)用有效的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測和報(bào)告工具，及時(shí)向高級(jí)管理層和交易前臺(tái)提供有價(jià)值的風(fēng)險(xiǎn)信息，以輔助交易人員、高級(jí)管理層和風(fēng)險(xiǎn)管理專業(yè)人員進(jìn)行決策。

　　根據(jù)報(bào)告內(nèi)容、業(yè)務(wù)及組合種類、風(fēng)險(xiǎn)特征等差異合理確定報(bào)告層級(jí)和報(bào)告頻率，形成市場風(fēng)險(xiǎn)日?qǐng)?bào)、周報(bào)、季報(bào)和不定期報(bào)告，建立市場風(fēng)險(xiǎn)專題報(bào)告和重大市場風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)報(bào)告機(jī)制，建立向董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、高級(jí)管理層和其他管理人員的有效報(bào)告路徑。向董事會(huì)提交的市場風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測和分析報(bào)告通常包括銀行的總體市場頭寸、風(fēng)險(xiǎn)水平、盈虧狀況以及對(duì)市場風(fēng)險(xiǎn)限額和市場風(fēng)險(xiǎn)管理的其他政策和程序的遵守情況等內(nèi)容。向高級(jí)管理層和其他管理人員提交的市場風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告通常包括按地區(qū)、業(yè)務(wù)經(jīng)營部門、資產(chǎn)組合、金融工具和風(fēng)險(xiǎn)類別分解后的詳細(xì)信息，并具有更高的報(bào)告頻率。

　　市場風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測和分析報(bào)告應(yīng)當(dāng)包括如下全部或部分內(nèi)容：

　?。?）按業(yè)務(wù)、部門、地區(qū)和風(fēng)險(xiǎn)類別分別統(tǒng)計(jì)/計(jì)量的市場風(fēng)險(xiǎn)頭寸；

　　（2）對(duì)市場風(fēng)險(xiǎn)頭寸和市場風(fēng)險(xiǎn)水平的結(jié)構(gòu)分析；

　?。?）頭寸的盈虧情況；

　　（4）市場風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測和控制方法及程序的變更情況；

　　（5）市場風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序的遵守情況；

　　（6）市場風(fēng)險(xiǎn)限額的遵守情況，包括對(duì)超限額情況的處理；

　?。?）返回檢驗(yàn)和壓力測試情況；

　　（8）內(nèi)外部審計(jì)情況；

　?。?）市場風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本分配情況；

　?。?0）對(duì)改進(jìn)市場風(fēng)險(xiǎn)管理政策、程序以及市場風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急方案的建議；

　?。?1）市場風(fēng)險(xiǎn)管理的其他情況。

　　先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)是提高市場風(fēng)險(xiǎn)管理效率和質(zhì)量的基礎(chǔ)工具。商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)應(yīng)當(dāng)有能力將完整的市場風(fēng)險(xiǎn)信息，按照交易人員、風(fēng)險(xiǎn)管理專業(yè)人員、高級(jí)管理層和董事會(huì)的要求，在最短的時(shí)間內(nèi)自動(dòng)生成分析結(jié)果和各種輔助決策報(bào)告。

　　根據(jù)國際先進(jìn)銀行的市場風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)踐，市場風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告具有多種形式和作用。例如：

　?。?）投資組合報(bào)告。以總結(jié)的方式，完整列示了投資組合中的所有頭寸。交易人員可以通過此項(xiàng)報(bào)告確認(rèn)交易系統(tǒng)已經(jīng)獲取了投資組合中的所有頭寸和相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，高級(jí)管理層可以清楚地掌握金融機(jī)構(gòu)在每個(gè)資產(chǎn)類別中所持有的頭寸規(guī)模，并關(guān)注那些明顯的或可疑的市場變化。

　　（2）風(fēng)險(xiǎn)分解“熱點(diǎn)”報(bào)告。投資組合的累積風(fēng)險(xiǎn)是其所包含的每個(gè)頭寸的變化率對(duì)整個(gè)投資組合所產(chǎn)生的邊際影響的總和，出現(xiàn)正數(shù)即代表“風(fēng)險(xiǎn)熱點(diǎn)”，表明該頭寸增加了投資組合的風(fēng)險(xiǎn)；出現(xiàn)負(fù)數(shù)即代表“風(fēng)險(xiǎn)冷點(diǎn)”，表明該頭寸降低了投資組合的風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)分解報(bào)告使投資組合經(jīng)理和風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理清楚地識(shí)別在特定的投資組合中風(fēng)險(xiǎn)來自何處。

　　（3）最佳投資組合復(fù)制報(bào)告。通過簡化的投資組合來解釋復(fù)雜投資組合中主要風(fēng)險(xiǎn)的來源，有助于識(shí)別那些能夠最有效降低風(fēng)險(xiǎn)的交易，并且有助于理解復(fù)雜投資組合的動(dòng)態(tài)變化。

　?。?）最佳風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖策略報(bào)告。最佳風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖策略報(bào)告提供了商業(yè)銀行需要實(shí)際購買或出售的頭寸規(guī)模，達(dá)到降低投資組合風(fēng)險(xiǎn)的目的，并同時(shí)獲得采取該風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖策略所能夠降低的風(fēng)險(xiǎn)百分比。

　　2.市場風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的路徑和頻度

　　在正常市場條件下，商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)應(yīng)嚴(yán)格保證風(fēng)險(xiǎn)管理部門、高級(jí)管理層以及其他需要風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的部門或個(gè)人能夠及時(shí)通過內(nèi)部網(wǎng)絡(luò)獲取所需的風(fēng)險(xiǎn)信息，避免因行政級(jí)別/流程的限制而延誤了風(fēng)險(xiǎn)信息的及時(shí)傳遞。

　　根據(jù)國際先進(jìn)銀行的市場風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)踐，市場風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的路徑和頻度通常為：

　?。?）在正常市場條件下，通常每周向高級(jí)管理層報(bào)告一次；在市場劇烈波動(dòng)的情況下，需要進(jìn)行及時(shí)報(bào)告，但主要通過信息系統(tǒng)直接傳遞。

　?。?）后臺(tái)和前臺(tái)所需的頭寸報(bào)告，應(yīng)當(dāng)每日提供，并完好打印、存檔、保管。

　?。?）風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值（VaR）和風(fēng)險(xiǎn)限額報(bào)告必須在每日交易結(jié)束之后盡快完成。

　?。?）應(yīng)高級(jí)管理層或決策部門的要求，風(fēng)險(xiǎn)管理部門應(yīng)當(dāng)有能力隨時(shí)提供各種滿足特定需要的風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告，以輔助決策。