在我國新修訂的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中，投資性房地產(chǎn)、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、非貨幣性交易、債務(wù)重組、金融資產(chǎn)等準(zhǔn)則引入了公允價(jià)值計(jì)量屬性。采用公允價(jià)值計(jì)量，更能體現(xiàn)相關(guān)性的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量要求，更能反映企業(yè)價(jià)值，而研究和解決在會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中公允價(jià)值計(jì)量遇到的現(xiàn)實(shí)問題，有利于更好地體現(xiàn)公允價(jià)值的計(jì)量屬性。

　　一、公允價(jià)值計(jì)量屬性不能同時(shí)滿足會(huì)計(jì)信息可靠性的質(zhì)量要求

　　公允價(jià)值計(jì)量依賴管理當(dāng)局或者會(huì)計(jì)人員的職業(yè)判斷和合理估計(jì)，增加了公允價(jià)值的不確定性，使公允價(jià)值計(jì)量具有很大的彈性空間。公允價(jià)值計(jì)量引入現(xiàn)金流量現(xiàn)值技術(shù)，資產(chǎn)現(xiàn)金流量現(xiàn)值的確定離不開會(huì)計(jì)人員的職業(yè)判斷。如非貨幣性交換具有商業(yè)實(shí)質(zhì)，是換入資產(chǎn)能夠采用公允價(jià)值計(jì)量的重要條件之一。

　　符合下列條件之一的，視為具有商業(yè)實(shí)質(zhì)：換入資產(chǎn)的未來現(xiàn)金流量在風(fēng)險(xiǎn)、時(shí)間和金額方面與換出資產(chǎn)顯著不同；換入資產(chǎn)與換出資產(chǎn)的預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值不同，且其差額與換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)的公允價(jià)值相比是重大的。測算一項(xiàng)資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值需要使用折現(xiàn)率、資產(chǎn)的使用壽命、資產(chǎn)的預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量、每年現(xiàn)金流量的概率等因素，以上因素的確定都是建立在對未來合理的估計(jì)基礎(chǔ)上的。由于經(jīng)濟(jì)環(huán)境隨時(shí)都在變化，資產(chǎn)的實(shí)際現(xiàn)金流量往往會(huì)與預(yù)計(jì)數(shù)有出入，而且預(yù)計(jì)資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量的假設(shè)也有可能發(fā)生變化，因此增加了公允價(jià)值計(jì)量的不確定性。

　　二、公允價(jià)值計(jì)量考慮的因素復(fù)雜，不便于操作，增加了獲取公允價(jià)值的難度

　　準(zhǔn)則規(guī)定，在資產(chǎn)減值測試中，計(jì)算某項(xiàng)在建工程、無形資產(chǎn)、固定資產(chǎn)的未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值選擇折現(xiàn)率時(shí)，應(yīng)首先以該資產(chǎn)的市場利率為依據(jù)，如果該資產(chǎn)的利率無法從市場獲得，可以使用替代利率估計(jì)。在估計(jì)替代利率時(shí)，應(yīng)充分考慮資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量金額及其時(shí)間的預(yù)計(jì)離散程度、資產(chǎn)內(nèi)在不確定性的定價(jià)等因素；替代利率在估計(jì)時(shí)，可以根據(jù)企業(yè)加權(quán)平均資金成本、增量借款利率或者其他相關(guān)市場借款利率作適當(dāng)調(diào)整后確定。

　　調(diào)整時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮與資產(chǎn)預(yù)計(jì)現(xiàn)金流量有關(guān)的特定風(fēng)險(xiǎn)以及其他有關(guān)政治風(fēng)險(xiǎn)、貨幣風(fēng)險(xiǎn)和價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)等。這就要求會(huì)計(jì)人員不僅要具備財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)知識(shí)、資產(chǎn)評估方面的理論和經(jīng)驗(yàn)，還要掌握金融學(xué)方面的理論，以及了解國內(nèi)、國際政治形勢等，而后者的要求超出了一般會(huì)計(jì)人員的專業(yè)范圍，從而增加了其獲取公允價(jià)值的難度。

　　三、公允價(jià)值可能造成企業(yè)盈余或股東權(quán)益的波動(dòng)幅度加大

　　新準(zhǔn)則規(guī)定對以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)其價(jià)值變動(dòng)形成的利得或損失，應(yīng)當(dāng)計(jì)入當(dāng)期損益。改變了期末只計(jì)提減值準(zhǔn)備不確認(rèn)利得，待資產(chǎn)處置時(shí)確認(rèn)轉(zhuǎn)讓損益的做法，使交易性金融資產(chǎn)的隱性收益顯性化，但如果當(dāng)期公允價(jià)值的波動(dòng)幅度較大也可能會(huì)造成企業(yè)盈余的波動(dòng)幅度加大。

　　新準(zhǔn)則規(guī)定對可供出售的金融資產(chǎn)，在資產(chǎn)負(fù)債日以公允價(jià)值計(jì)量，因公允價(jià)值變動(dòng)形成的利得或損失直接計(jì)入資本公積。如果每期公允價(jià)值的波動(dòng)幅度較大也會(huì)造成企業(yè)股東權(quán)益的波動(dòng)幅度加大。

　　如《上海證券報(bào)》2008年1月31日刊登文章《保定天鵝股東權(quán)益就像孩兒臉》，指出此日該公司公布的年報(bào)股東權(quán)益驟增11億元，但投資者閱讀這份年報(bào)時(shí)，保定天鵝的凈資產(chǎn)已經(jīng)較報(bào)表數(shù)縮水了3億元。保定天鵝持有長江證券股權(quán)列入可供出售金融資產(chǎn)科目核算，公允價(jià)值變動(dòng)凈額高達(dá)14.76億元，在扣除所得稅影響數(shù)3.69億元后，保定天鵝2007年末資本公積較年初凈增加11.07億元，凈資產(chǎn)因此相應(yīng)增加11.07億元。實(shí)際上，保定天鵝年報(bào)中的資產(chǎn)負(fù)債表只是一張一瞬間的照片，其中長江證券股權(quán)的公允價(jià)值反映的是2007年末收盤時(shí)的市價(jià)，而長江證券股價(jià)在年報(bào)公布日的前一日報(bào)收于27.47元，較去年末收盤價(jià)38.26元跌去了三成之多，資本公積凈減少3.26億元。

　　四、新準(zhǔn)則為企業(yè)通過公允價(jià)值操縱盈余留下了隱患

　　新準(zhǔn)則使企業(yè)盈余管理的彈性增強(qiáng)。非貨幣性資產(chǎn)交易準(zhǔn)則規(guī)定在滿足公允價(jià)值計(jì)量條件下，換出資產(chǎn)的公允價(jià)值與其賬面價(jià)值的差額計(jì)入損益。債務(wù)重組準(zhǔn)則規(guī)定以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)的，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)將重組債務(wù)的賬面價(jià)值與轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)公允價(jià)值之間的差額，計(jì)入當(dāng)期損益。轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)公允價(jià)值與其賬面價(jià)值之間的差額，計(jì)入當(dāng)期損益。由于公允價(jià)值的計(jì)量具有彈性大、不確定性的特點(diǎn)，管理當(dāng)局很可能根據(jù)需要通過非貨幣性交易或債務(wù)重組操縱盈余。因此如何確保公允價(jià)值計(jì)量的可靠性，防止管理當(dāng)局利用公允價(jià)值操縱盈余，成為實(shí)施新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則面臨的一項(xiàng)現(xiàn)實(shí)而嚴(yán)峻的問題。

　　五、我國有效運(yùn)用公允價(jià)值會(huì)計(jì)的對策建議

　　1．制定詳細(xì)的、具體的、便于操作的公允價(jià)值計(jì)量細(xì)則。

　　新修訂的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對采用公允價(jià)值計(jì)量進(jìn)行了原則性的規(guī)定，我國引入公允價(jià)值進(jìn)行計(jì)量尚處于起步階段，有必要制定更加詳細(xì)的、具體的、便于操作的公允價(jià)值計(jì)量細(xì)則，對采用公允價(jià)值計(jì)量的進(jìn)行明確規(guī)定，詳細(xì)披露公允價(jià)值的確定過程、考慮的因素等，使報(bào)表閱讀人和使用人對公允價(jià)值是否可靠和公允有充分的估計(jì)。

　　2．監(jiān)管部門制定嚴(yán)格的法律，對通過操縱公允價(jià)值操縱盈余的行為，實(shí)施經(jīng)濟(jì)處罰、行政處罰、市場準(zhǔn)入等處罰手段，從外部環(huán)境上保障公允價(jià)值的可靠性。

　　當(dāng)管理當(dāng)局在權(quán)衡處罰成本與操作公允價(jià)值獲得利益的高低時(shí)，更嚴(yán)厲的處罰能夠震攝管理當(dāng)局，從而在外部監(jiān)管方面對公允價(jià)值的可靠性起到保障作用。

　　監(jiān)管部門修訂相關(guān)的制度，不再用簡單的凈利潤指標(biāo)作為市場準(zhǔn)入、分配監(jiān)管資源的準(zhǔn)繩，探索和制定與公允價(jià)值計(jì)量模式相配套的監(jiān)管規(guī)章和制度，從而從根源上杜絕企業(yè)通過公允價(jià)值操縱盈余的動(dòng)機(jī)。

　　3．培育講誠信的企業(yè)會(huì)計(jì)文化理念。

　　如果企業(yè)有弄虛作假、操縱利潤的動(dòng)機(jī)，即使采用歷史成本計(jì)量屬性，也不能杜絕操縱利潤的行為。例如在一家大型生產(chǎn)企業(yè)，管理當(dāng)局通過操縱在產(chǎn)品的完工程度、完工產(chǎn)品與在產(chǎn)品的分配，同樣可以達(dá)到操縱利潤的目的。會(huì)計(jì)信息的可靠性根源在于企業(yè)自身講究誠信，靠監(jiān)管和嚴(yán)懲等外部手段不能從根源上確保會(huì)計(jì)信息的可靠性。

　　4．提高會(huì)計(jì)人員素質(zhì)。加強(qiáng)會(huì)計(jì)隊(duì)伍的職業(yè)道德建設(shè)，強(qiáng)化誠信理念，加強(qiáng)會(huì)計(jì)人員的專業(yè)培訓(xùn)，尤其加強(qiáng)如何運(yùn)用公允價(jià)值計(jì)量的培訓(xùn)，提高會(huì)計(jì)人員理論和操作水平。

　　5．培育豐富的、活躍的市場體系。對于公允價(jià)值的認(rèn)定，依照三個(gè)層次確定。第一層次，當(dāng)存在市場交易的情況下，交易價(jià)格即為公允價(jià)值；第二層次，在不存在市場交易的情況下，以同類或類似資產(chǎn)交易價(jià)格作為公允價(jià)值的計(jì)量基礎(chǔ)；第三層次，如果按照一、二層次仍不能確定，可運(yùn)用現(xiàn)值技術(shù)估計(jì)公允價(jià)值。如果資產(chǎn)存在活躍的市場交易價(jià)格，則可以直接按照第一層次確定公允價(jià)值，也就不存在公允價(jià)值計(jì)量不可靠性的問題。所以積極培育各類資產(chǎn)的市場，建立健全豐富、活躍的市場體系是實(shí)施公允價(jià)值計(jì)量的基礎(chǔ)和重要保障。

　　總之，新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則謹(jǐn)慎地引入了公允價(jià)值的計(jì)量屬性，實(shí)現(xiàn)了與國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的接軌，但我國會(huì)計(jì)領(lǐng)域利用公允價(jià)值的計(jì)量屬性，時(shí)間還很短，在具體操作上經(jīng)驗(yàn)還不太豐富，需要在實(shí)踐中不斷發(fā)現(xiàn)和解決遇到的問題，進(jìn)一步完善與公允價(jià)值計(jì)量相關(guān)的操作規(guī)則，以充分保障會(huì)計(jì)信息的可靠性，防止利用公允價(jià)值操縱盈余的行為發(fā)生。