定期存款現(xiàn)金流量表中“非現(xiàn)金”

　　企業(yè)編制和對外提供現(xiàn)金流量表，是為了向會計報表使用者提供其在一定會計期間內(nèi)現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物的流入和流出信息，以便于投資者了解和評價企業(yè)獲取現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物的能力，并據(jù)以預(yù)測其未來的現(xiàn)金流量。現(xiàn)金流量表中的“現(xiàn)金”并非通常意義上人們所理解的現(xiàn)鈔，而是指企業(yè)的庫存現(xiàn)金以及可以隨時用于支付的存款。它不僅包括了企業(yè)“現(xiàn)金”賬戶中的庫存現(xiàn)金，還包括了企業(yè)“銀行存款”賬戶中存入金融企業(yè)、可以隨時用于支付的存款，當(dāng)然也包括在“其他貨幣資金”賬戶中的外埠存款、銀行匯票存款、銀行本票存款等其他貨幣資金。但現(xiàn)金流量表中的“現(xiàn)金”與資產(chǎn)負(fù)債表中的“貨幣資金”也并非完全一致。原因就在于銀行存款和其他貨幣資金中存在一些不能隨時用于支付的存款，如不能隨時支取的定期存款等。定期存款雖然通常只要提前通知銀行，就可以取得。

　　但一旦管理當(dāng)局決定將資金存作定期，實際上是進(jìn)行了一筆投資活動。如果管理當(dāng)局決定在定期存款到期前取回，實際上是投資的收回。所以《企業(yè)會計準(zhǔn)則——現(xiàn)金流量表》指南中規(guī)定，定期存款不應(yīng)作為“現(xiàn)金”，而應(yīng)列作投資。公司Y2002年報顯示其貨幣資金期末余額中含定期存單7，270萬元，其中用6，000萬元的定期存單進(jìn)行質(zhì)押，取得了6，000萬元的長期借款。從Y公司現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料中“3、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加情況”內(nèi)“現(xiàn)金的期末余額”等于資產(chǎn)負(fù)債表中貨幣資金的期末余額，便可以發(fā)現(xiàn)其在編制2002年度現(xiàn)金流量表時，是將7，270萬元的定期存款作為了“現(xiàn)金”。同理可知Y在編制2001年度現(xiàn)金流量表時，也是將期末已進(jìn)行質(zhì)押的5，500萬元的定期存單視為“現(xiàn)金”，如果我們將這些定期存款從其2002年“現(xiàn)金”的期末與期初余額中均予以扣除，則Y2002年度“現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物”凈減少額就應(yīng)該是3，498萬元，要比其年報中所披露的1，728萬元多出一倍有余，這對投資者正確理解Y的現(xiàn)金流量帶來了很大偏差。按照我們的理解，定期存款都不應(yīng)視為現(xiàn)金流量表中的“現(xiàn)金”，而公司Y中的定期存款還設(shè)作質(zhì)押，就更不應(yīng)當(dāng)作為“現(xiàn)金”處理。

　　另一家公司S雖未披露其貨幣資金期末余額中是否含有定期存款，但由于在“財務(wù)費用”項目中解釋2002年利息收入之所以比上年大幅增加時，稱主要原因之一是“新增定期存款利息”，據(jù)此可以推斷其2002年內(nèi)定期存款數(shù)額應(yīng)該不少、期限也不短，否則在利率較低的2002年也就不會有著大量的利息收入。但是S2002年度現(xiàn)金流量表中“現(xiàn)金的期末余額”還是與資產(chǎn)負(fù)債表中貨幣資金的期末余額相等，并沒有扣除很可能存在的定期存款。

　　不過，也有的公司較好地遵守了相關(guān)的會計準(zhǔn)則，如不久前公布配股說明書的尖峰集團(tuán)（600668），在2002年6月30日擁有貨幣資金合計263,267,405.73元，但其2002年中期現(xiàn)金流量表的補(bǔ)充資料中“現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加情況”顯示其“現(xiàn)金”的期末余額只有183,692,405.73元，二者差額79,575,000元正是其他貨幣資金期末余額中已作質(zhì)押的定期存單數(shù)額，而尖峰集團(tuán)2002年上半年的現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額不過才7,890余萬元。值得一提的是，尖峰集團(tuán)在其申請發(fā)行公司債券（后改為配股）的2001年度也還是堅持將期末4,792.5萬元的定期存款從“現(xiàn)金”的期末余額中予以扣除，致使其現(xiàn)金凈流量從2000年的4,482.65萬元下降到了-4,556.14萬元，連續(xù)三年的現(xiàn)金凈流量出現(xiàn)了較大波動。一個正處在融資關(guān)鍵時刻的企業(yè)能在這項重要的財務(wù)指標(biāo)上“堅持準(zhǔn)則”，這在當(dāng)前尤其顯得難能可貴。

　　《公開發(fā)行證券公司信息披露編報規(guī)則第15號——財務(wù)報告的一般規(guī)定》要求在對貨幣資金進(jìn)行注釋時，如果有抵押、凍結(jié)等對變現(xiàn)有限制的款項應(yīng)單獨說明。企業(yè)管理當(dāng)局的意圖決定了定期存款不應(yīng)被視為“現(xiàn)金”，而那些已經(jīng)被設(shè)定抵押或凍結(jié)的款項，則由于其變現(xiàn)有客觀限制，更加不符合現(xiàn)金流量表中“現(xiàn)金”的定義。如果能像民豐特紙（600235）那樣明確表示貨幣資金期末“無抵押、凍結(jié)等對變現(xiàn)有限制”的情況，將會有助于投資者判斷企業(yè)在編制現(xiàn)金流量表時是否正確界定“現(xiàn)金”，從而正確了解和評價其財務(wù)狀況和現(xiàn)金流量。