什么是撥備覆蓋率

　　撥備覆蓋率（也稱為“撥備充足率”），是指貸款損失準(zhǔn)備對不良貸款的比率（實(shí)際上銀行貸款可能發(fā)生的呆、壞賬準(zhǔn)備金的使用比率），主要反映商業(yè)銀行對貸款損失的彌補(bǔ)能力和對貸款風(fēng)險(xiǎn)的防范能力。

　　如我國現(xiàn)行上市公司的應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備金的提取比率為9%，按應(yīng)收賬款余額的9%計(jì)提壞賬準(zhǔn)備金，提取的準(zhǔn)備金進(jìn)入當(dāng)期損益。即銀行對上市公司100萬元的應(yīng)收賬款應(yīng)當(dāng)計(jì)提9萬元作為壞賬準(zhǔn)備金。如果銀行對該上市公司的貸款產(chǎn)生了9萬元壞賬，撥備覆蓋率就是100%；如果產(chǎn)生18萬元壞賬，撥備覆蓋率就是50%：

　　撥備覆蓋率的意義

　　撥備覆蓋率指標(biāo)是銀行貸款可能發(fā)生的呆、壞賬準(zhǔn)備金，是銀行出于審慎經(jīng)營的考慮，防范風(fēng)險(xiǎn)的一個(gè)方面，也是反應(yīng)業(yè)績真實(shí)性的一個(gè)量化指標(biāo)。此項(xiàng)比率應(yīng)不低于100%，否則為計(jì)提不足，存在準(zhǔn)備金缺口。比率越高說明抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力越強(qiáng)。撥備率的高低應(yīng)適合風(fēng)險(xiǎn)程度，不能過低導(dǎo)致?lián)軅浣鸩蛔?，利潤虛增；也不能過高導(dǎo)致?lián)軅浣鸲嘤啵麧櫶摻怠?/p>

　　不良貸款撥備覆蓋率是衡量商業(yè)銀行貸款損失準(zhǔn)備金計(jì)提是否充足的一個(gè)重要指標(biāo)。該項(xiàng)指標(biāo)從宏觀上反應(yīng)銀行貸款的風(fēng)險(xiǎn)程度及社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境、誠信等方面的情況。依據(jù)《股份制商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)體系（暫行）》，撥備覆蓋率是實(shí)際計(jì)提貸款損失準(zhǔn)備對應(yīng)計(jì)提貸款損失準(zhǔn)備的比率，該比率最佳狀態(tài)為100％。這實(shí)際上是從另一個(gè)角度來評(píng)價(jià)貸款損失準(zhǔn)備是否充分，以至于判斷誰的業(yè)績水分最大。

　　撥備覆蓋率的計(jì)算方法

　　不良貸款撥備覆蓋率=貸款算是準(zhǔn)備金計(jì)提金額/不良貸款余額

　　撥備覆蓋率的現(xiàn)行規(guī)定

　　根據(jù)我國《銀行貸款損失準(zhǔn)備計(jì)提指引》規(guī)定，銀行應(yīng)按季計(jì)提一般準(zhǔn)備，一般準(zhǔn)備年末余額不得低于年末貸款余額的1%；銀行可以參照以下比例按季計(jì)提專項(xiàng)準(zhǔn)備：對于關(guān)注類貸款，計(jì)提比例為2%；對于次級(jí)類貸款，計(jì)提比例為25%；對于可疑類貸款，計(jì)提比例為50%；對于損失類貸款，計(jì)提比例為100%.其中，次級(jí)和可疑類貸款的損失準(zhǔn)備，計(jì)提比例可以上下浮動(dòng)20%.特種準(zhǔn)備由銀行根據(jù)不同類別（如國別、行業(yè)）貸款的特種風(fēng)險(xiǎn)情況、風(fēng)險(xiǎn)損失概率及歷史經(jīng)驗(yàn)，自行確定按季計(jì)提比例。

　　撥備覆蓋率的投資運(yùn)用

　　商業(yè)銀行需要根據(jù)“一逾兩呆”、“五級(jí)分類”，或更嚴(yán)格的“十二級(jí)分類”方法來估計(jì)貸款資產(chǎn)中的不良貸款比率，并根據(jù)成為壞賬的風(fēng)險(xiǎn)高低計(jì)提準(zhǔn)備金，既撥備。由于各家銀行計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)不盡相同，因此不同銀行間的撥備覆蓋率可比性不強(qiáng)，投資者應(yīng)更多關(guān)注具體銀行的不良貸款率和撥備覆蓋率與自身歷史數(shù)據(jù)的比較，看是否改善或惡化。由于計(jì)提的不良貸款撥備會(huì)直接記入損益表沖減當(dāng)期利潤，因此撥備還是影響銀行業(yè)績非常顯著的一項(xiàng)因素。當(dāng)不良貸款率上升時(shí)，計(jì)提的撥備也會(huì)上升，銀行利潤就會(huì)下降，相反，不良貸款率下降會(huì)減輕銀行計(jì)提撥備的壓力，對利潤就會(huì)有積極貢獻(xiàn)。鑒于此，有時(shí)銀行也會(huì)通過改變計(jì)提撥備的標(biāo)準(zhǔn)來調(diào)節(jié)利潤，投資者若發(fā)現(xiàn)銀行不良貸款率和撥備計(jì)提出現(xiàn)不正常的快速下降而制造出“虛假”利潤增長，不要被此蒙蔽。例如深發(fā)展（000001）2006年3季度凈利潤猛增197％主要就是靠調(diào)降撥備手段，而撥備前利潤實(shí)際僅增長27％，這種“高增長”不會(huì)給投資者帶來真實(shí)回報(bào)，反而讓人擔(dān)心其未來業(yè)績潛在風(fēng)險(xiǎn)加大。