稅延型養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)計(jì)將于2018年鋪開

時(shí)隔8年后，新版保險(xiǎn)“國十條”近日揭開面紗。8月13日，國務(wù)院發(fā)布今年29號(hào)文《國務(wù)院關(guān)于加快發(fā)展現(xiàn)代保險(xiǎn)服務(wù)業(yè)的若干意見》（保險(xiǎn)“新國十條”），至此，保險(xiǎn)業(yè)期盼已久的政策利好“國十條”終于落地。

讓業(yè)界興奮的是，此次《意見》從構(gòu)筑保險(xiǎn)民生保障、完善多層次社會(huì)保障體系、提出保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展目標(biāo)等十個(gè)方面作出具體要求。幾乎針對(duì)保險(xiǎn)業(yè)的每一個(gè)熱點(diǎn)問題都有細(xì)項(xiàng)說明，從養(yǎng)老保險(xiǎn)、健康保險(xiǎn)、農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)、巨災(zāi)保險(xiǎn)、保險(xiǎn)中介到資金運(yùn)用等，宏觀架構(gòu)的搭建與微觀業(yè)務(wù)的指導(dǎo)合而為一，為今后保險(xiǎn)業(yè)進(jìn)入快速增長軌道奠定基礎(chǔ)。

2020年保險(xiǎn)密度達(dá)3500/人

“新國十條”距2006年6月頒發(fā)“舊國十條”歷時(shí)8年有余。2006年，保險(xiǎn)深度（保費(fèi)收入／國內(nèi)生產(chǎn)總值）2.8%，保險(xiǎn)密度（保費(fèi)收入／總?cè)丝冢?31.3/人；2013年，兩項(xiàng)數(shù)據(jù)分別提升至3.02%和1265.67/人，年均增速達(dá)到1%和2.42%。根據(jù)“新國十條”，到2020年，中國的這兩項(xiàng)數(shù)據(jù)將達(dá)到5%和3500/人，年均增速達(dá)到9.37%和25.22%。

業(yè)內(nèi)人士測(cè)算，2013年我國保險(xiǎn)業(yè)保費(fèi)收入1.72萬億元，保險(xiǎn)深度為3%，保險(xiǎn)密度不足1300/人，如果要實(shí)現(xiàn)國務(wù)院制定的目標(biāo)，2020年我國保險(xiǎn)行業(yè)當(dāng)年保費(fèi)收入規(guī)模必將達(dá)到4.73萬億元，保費(fèi)年復(fù)合增長率接近15.5%，這意味著未來6年保險(xiǎn)業(yè)必須保持快速發(fā)展。

“在這樣重要的文件中，政府部門和監(jiān)管部門敢于提出保險(xiǎn)深度和保險(xiǎn)密度的發(fā)展目標(biāo)是難能可貴的，這個(gè)數(shù)據(jù)必然是充分參考不同國家相似歷史階段后得出的，也充分表明政府對(duì)國內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)大發(fā)展的預(yù)判。”諾亞榮耀保險(xiǎn)專家解讀?？梢灶A(yù)見，在接下來的6年時(shí)間里，隨著居民收入水平的穩(wěn)步增長、保險(xiǎn)知識(shí)的加速普及和保險(xiǎn)意識(shí)的大幅提高、利好保險(xiǎn)服務(wù)的政策出臺(tái)，保費(fèi)數(shù)據(jù)將呈現(xiàn)明顯的增長，特別是養(yǎng)老保險(xiǎn)、醫(yī)療保險(xiǎn)等商業(yè)保險(xiǎn)。

大病醫(yī)保將成為重要突破口

比照“舊國十條”，“新國十條”是對(duì)前者的繼承和深化。“新國十條”全面覆蓋“舊國十條”全部?jī)?nèi)容，共從10個(gè)方面、31項(xiàng)內(nèi)容闡釋了保險(xiǎn)行業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的新藍(lán)圖。包括以商業(yè)保險(xiǎn)為主的養(yǎng)老保險(xiǎn)、健康保險(xiǎn)，到三農(nóng)保險(xiǎn)和巨災(zāi)保險(xiǎn)；以服務(wù)經(jīng)濟(jì)為導(dǎo)向的創(chuàng)新保險(xiǎn)服務(wù)，到加強(qiáng)自身綜合競(jìng)爭(zhēng)力、鼓勵(lì)“走出去”的保險(xiǎn)業(yè)改革；保險(xiǎn)資金的合理運(yùn)用、與其他金融市場(chǎng)的協(xié)調(diào)聯(lián)動(dòng)，到監(jiān)管的風(fēng)險(xiǎn)防范；從保險(xiǎn)業(yè)的基礎(chǔ)建設(shè)，到支持保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展的相關(guān)政策。

其中最受關(guān)注的著眼點(diǎn)還在于保險(xiǎn)業(yè)服務(wù)國計(jì)民生。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，“新國十條”出臺(tái)后，醫(yī)療健康險(xiǎn)將迎“利好期”，預(yù)計(jì)政策支持內(nèi)容包括大病醫(yī)保支持、稅延政策、健康險(xiǎn)稅收優(yōu)惠、保險(xiǎn)發(fā)展養(yǎng)老健康產(chǎn)業(yè)用地保障及農(nóng)險(xiǎn)財(cái)政補(bǔ)貼等。

統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至6月底，全國健康險(xiǎn)保費(fèi)收入占比從年初的7.3%提升至11.4%，達(dá)到歷史新高。

“預(yù)期醫(yī)療健康險(xiǎn)將迎來政策和行業(yè)的雙向利好，也將是未來保費(fèi)收入的重要增量。”國泰君安分析師趙湘懷表示，2012年全球保險(xiǎn)市場(chǎng)壽險(xiǎn)平均保險(xiǎn)深度約為3.69%，我國人身險(xiǎn)保險(xiǎn)深度為1.7%，雖然保險(xiǎn)深度差異較大，但是我國這一數(shù)據(jù)主要由壽險(xiǎn)貢獻(xiàn)，如果按照壽險(xiǎn)、醫(yī)療健康險(xiǎn)和年金“三分天下”的格局來計(jì)算，我國壽險(xiǎn)保險(xiǎn)深度已經(jīng)是超過國際壽險(xiǎn)平均水平的。趙湘懷認(rèn)為，這從另一個(gè)側(cè)面也反映出，我國目前單純壽險(xiǎn)保費(fèi)發(fā)展空間已經(jīng)比較有限，醫(yī)療健康和年金將是未來保險(xiǎn)市場(chǎng)的真正增量所在。“隨著城鎮(zhèn)化帶來醫(yī)療保險(xiǎn)需求增長，以及城居保和新農(nóng)合整合、完善醫(yī)保控費(fèi)和推動(dòng)異地就醫(yī)即時(shí)結(jié)算服務(wù)等逐步完善，這都將為商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)進(jìn)入基礎(chǔ)醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域打開空間，其中大病醫(yī)保則是突破口。”

據(jù)記者了解，從2012年以來，國務(wù)院、人社部和保監(jiān)會(huì)一直在大力推進(jìn)大病醫(yī)保發(fā)展。目前主要采取的模式是，從城居保和新農(nóng)合醫(yī)?；鸾Y(jié)余中，抽取一定的保費(fèi)用來購買商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的大病醫(yī)保，由商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)承擔(dān)一定保額以上的醫(yī)保金給付。

“以城鄉(xiāng)基本醫(yī)療保險(xiǎn)為基礎(chǔ)，假設(shè)基金結(jié)余每年增長30%，用于購買大病醫(yī)保的比重從1%提升至10%，那么在2020年，大病醫(yī)保市場(chǎng)規(guī)模就有望達(dá)到400億元左右。簡(jiǎn)單測(cè)算，屆時(shí)大病醫(yī)保占健康險(xiǎn)保費(fèi)收入在10%—15%左右，占保費(fèi)收入的比重在2%—5%之間。”某大型險(xiǎn)企相關(guān)負(fù)責(zé)人告訴記者，大病醫(yī)保將是撬開醫(yī)療健康險(xiǎn)市場(chǎng)的重要端口。

稅延型養(yǎng)老保險(xiǎn)2018年鋪開

除了醫(yī)療險(xiǎn)以外，業(yè)內(nèi)人士普遍認(rèn)為，養(yǎng)老也是未來保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展核心，其中最令市場(chǎng)關(guān)注的還是稅收支持中的稅延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)。

實(shí)際上，保險(xiǎn)業(yè)內(nèi)提出實(shí)施個(gè)稅遞延型養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)已有十年，其中上海作為首個(gè)試點(diǎn)率先實(shí)施的呼聲最高，試點(diǎn)方案已經(jīng)成形，曾多次上報(bào)各部委，但一直未落地。因此，是否會(huì)提到個(gè)稅遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)，成為7月9日國務(wù)院常務(wù)會(huì)議以來業(yè)內(nèi)對(duì)“新國十條”最大的期待。

《意見》明確，未來將完善健康保險(xiǎn)有關(guān)稅收政策，適時(shí)開展個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)；落實(shí)和完善企業(yè)為職工支付的補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)和補(bǔ)充醫(yī)療保險(xiǎn)費(fèi)有關(guān)企業(yè)所得稅政策；落實(shí)農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)稅收優(yōu)惠政策。

“我們預(yù)計(jì)稅延型養(yǎng)老保險(xiǎn)將于2015年在上海、北京、廈門等城市試點(diǎn)，三年后全國推廣。”申銀萬國研究報(bào)告稱。不過，一位養(yǎng)老險(xiǎn)公司人士表示，目前看稅延養(yǎng)老險(xiǎn)試點(diǎn)的具體時(shí)間表仍難確定，但無疑“新國十條”的明確提出將起到極大的推動(dòng)作用。

與此同時(shí)，在創(chuàng)新養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品服務(wù)方面，新版“國十條”首次提出開展住房反向抵押養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)、探索對(duì)失獨(dú)老人保障新模式；在充分發(fā)揮保險(xiǎn)資金長期投資獨(dú)特優(yōu)勢(shì)方面，鼓勵(lì)保險(xiǎn)公司通過投資企業(yè)股權(quán)、債權(quán)、基金、資產(chǎn)支持計(jì)劃等多種形式，在合理管控風(fēng)險(xiǎn)的前提下，為科技型企業(yè)、小微企業(yè)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)等發(fā)展提供資金支持，研究制定保險(xiǎn)資金投資創(chuàng)業(yè)投資基金相關(guān)政策；鼓勵(lì)設(shè)立不動(dòng)產(chǎn)、基礎(chǔ)設(shè)施、養(yǎng)老等專業(yè)保險(xiǎn)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)，允許專業(yè)保險(xiǎn)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)設(shè)立夾層基金、并購基金、不動(dòng)產(chǎn)基金等私募基金。

另外，在巨災(zāi)保險(xiǎn)制度的建立上，“新國十條”首提逐步形成財(cái)政支持下的多層次巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)分散機(jī)制，并從財(cái)政支持、立法到建立核保險(xiǎn)巨災(zāi)責(zé)任準(zhǔn)備金制度、建立巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)管理數(shù)據(jù)庫等均有涉及。業(yè)內(nèi)一致認(rèn)為，“新國十條”在巨災(zāi)保險(xiǎn)上的布局，將顯著解決巨災(zāi)保險(xiǎn)制度發(fā)展一直遇到的缺少頂層設(shè)計(jì)與財(cái)政支持兩大問題，將加快巨災(zāi)保險(xiǎn)取得突破的進(jìn)度。