一、合并會(huì)計(jì)理論概述

　　目前合并會(huì)計(jì)理論主要有母公司理論、實(shí)體理論和所有權(quán)理論。按照母公司理論，合并會(huì)計(jì)報(bào)表主要是為母公司股東和債權(quán)人服務(wù)的，強(qiáng)調(diào)的是母公司的股東利益，而將少數(shù)股東看作是公司集團(tuán)主體的外界債權(quán)人。以這個(gè)會(huì)計(jì)主體編制的合并資產(chǎn)負(fù)債表中的股東權(quán)益和合并損益表中的凈利潤僅指母公司擁有和所得部分，把合并會(huì)計(jì)報(bào)表看作是母公司會(huì)計(jì)報(bào)表的延伸和擴(kuò)展。美國、英國、日本等國家都運(yùn)用這一理論編制合并會(huì)計(jì)報(bào)表，在《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則27號(hào)》（合并財(cái)務(wù)報(bào)表和對子公司投資的會(huì)計(jì)）中基本運(yùn)用母公司理論。

　　而實(shí)體理論則認(rèn)為，編制合并會(huì)計(jì)報(bào)表的目的是為了滿足合并主體所有股東的信息要求，而不是僅僅滿足母公司的信息需求，強(qiáng)調(diào)所有的股東應(yīng)該同等看待，不論是多數(shù)股權(quán)還是少數(shù)股權(quán)均作為該集團(tuán)內(nèi)的股東，不過分強(qiáng)調(diào)控股公司股東的權(quán)益。即不論是主要的占統(tǒng)治地位的股權(quán)，還是次要的占從屬地位的股權(quán)，都同等看待，并不把少數(shù)股權(quán)看成是企業(yè)集團(tuán)與外界的經(jīng)濟(jì)關(guān)系。德國的法律與慣例在合并會(huì)計(jì)報(bào)表的編制中主要采用實(shí)體理論。

　　所有權(quán)合并理論一般是與其他合并理論結(jié)合被采用的。按照所有權(quán)理論，企業(yè)集團(tuán)是以投資公司為基礎(chǔ)，強(qiáng)調(diào)編制合并會(huì)計(jì)報(bào)表的企業(yè)對另一企業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)和財(cái)務(wù)決策具有重大影響的所有權(quán)部分。按所有權(quán)理論界定合并范圍可以解決隸屬于兩個(gè)或兩個(gè)以上企業(yè)集團(tuán)的公司合并會(huì)計(jì)報(bào)表的編制問題。

　　二、國際經(jīng)濟(jì)環(huán)境對我國合并理論選擇的影響

　　經(jīng)濟(jì)全球化和第五次企業(yè)兼并浪潮改變了整個(gè)世界。許多企業(yè)的組織規(guī)模和結(jié)構(gòu)發(fā)生了變化，而且行業(yè)內(nèi)的競爭格局也發(fā)生了變化-或者減少了競爭對手，或者聯(lián)合起了更強(qiáng)大的力量投入競爭，引起了各國經(jīng)濟(jì)政策和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的重大變化。在美國，受企業(yè)兼并的影響，幾乎每一個(gè)重要工業(yè)部門，大公司的數(shù)目都在減少，美國經(jīng)濟(jì)越來越受一批屈指可數(shù)的私人公司的支配，雖然美國也有完善的反壟斷法，但是面對激烈的市場競爭和各大公司的壓力，美國政府也不得不放寬反壟斷法的實(shí)施。政府牽引知名企業(yè)擠占并壟斷國際市場，已成為全球化進(jìn)程中大國競爭的新態(tài)勢，誰占有更大的國際市場，誰就會(huì)在經(jīng)濟(jì)全球化的過程中處于更有利的位置。面對這一趨勢，我國也應(yīng)該積極扶持、鼓勵(lì)企業(yè)通過兼并聯(lián)合做大做強(qiáng)，在國際競爭中力保民族利益。

　　可見，為了在全球化的競爭中立于不敗之地，我們的政策應(yīng)該是鼓勵(lì)企業(yè)兼并，迅速增強(qiáng)企業(yè)競爭力。因此，選擇何種合并會(huì)計(jì)理論應(yīng)該考慮這一重要因素，能否促進(jìn)企業(yè)的兼并，以實(shí)現(xiàn)政府宏觀調(diào)控的目標(biāo)。母公司理論強(qiáng)調(diào)母公司利益，合并會(huì)計(jì)報(bào)表的編制方法主要應(yīng)從母公司股東權(quán)益出發(fā)考慮，是為母公司現(xiàn)有的和潛在的股東權(quán)益而編制的。很顯然，母公司理論更能促進(jìn)企業(yè)合并。

　　此外，從其他國家采用的合并會(huì)計(jì)理論來看，美國和英國的合并慣例在許多方面相似，以母公司理論為基礎(chǔ)，但實(shí)務(wù)中更多采用的則是所有權(quán)理論。與英關(guān)相比，德國更多的是以實(shí)體理論為基礎(chǔ)，但德國與其他國家不同，其企業(yè)集團(tuán)是以法律主體（康采恩）的形式存在。法國的法律和慣例同時(shí)以母公司理論和所有權(quán)理論為基礎(chǔ)。荷蘭的合并會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)與英國的做法十分接近。日本合并報(bào)表依據(jù)實(shí)體理論，采用權(quán)益法�？梢�，各國對合并理論的采用都是從各國的實(shí)際情況出發(fā)，并沒有一個(gè)統(tǒng)一的形成主流的做法。

　　三、國內(nèi)環(huán)境對合并會(huì)計(jì)理論選擇的影響

　　我國的上市公司大部分由國有企業(yè)改制而成，國有股一股獨(dú)大是我國上市公司中的普遍現(xiàn)象，同時(shí)，我國的企業(yè)集團(tuán)以國有大型企業(yè)為核心，以公有制為基礎(chǔ)，國家是最大的股東，國有企業(yè)（或國家投資公司）是母公司，為反映和維護(hù)國家在整個(gè)企業(yè)集團(tuán)中的權(quán)益和地位，提供有助于企業(yè)集團(tuán)在投資方向及投資規(guī)模方面進(jìn)行宏觀控制的會(huì)計(jì)信息，所以應(yīng)主要以母公司理論為依據(jù)，輔之以實(shí)體理論和所有權(quán)理論的某些作法。

　　隨著我國資本市場的逐步發(fā)展，以及民間資本和國有資本的逐漸積累，許多不同類型的資本控股集團(tuán)正逐漸在資本市場上開始布點(diǎn)，尤其是近兩三年以來，這種趨勢已越來越明顯。據(jù)統(tǒng)計(jì)，在我國資本市場上浮出水面的資本集團(tuán)（習(xí)慣上稱為系，如中信系、橫店系等）已經(jīng)有40多個(gè)。這些資本集團(tuán)通過直接或間接的手段控制若干家上市公司，每家上市公司都只不過是集團(tuán)戰(zhàn)略部署上的一個(gè)棋子。如何真實(shí)地反映這些集團(tuán)繽紛復(fù)雜、手法迷亂的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，對投資者來說尤為重要。

　　在一股獨(dú)大和母公司絕對控股的情況下，公司的各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)實(shí)質(zhì)上都反映了母公司的意志和利益，客觀上是不考慮少數(shù)股東權(quán)益的，把少數(shù)股東視為公司債權(quán)人是非常合理的，甚至在這種股權(quán)結(jié)構(gòu)下有時(shí)少數(shù)股東的權(quán)益還比不上公司的債權(quán)人。因此，對相關(guān)會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)的處理也應(yīng)該采用母公司理論，在會(huì)計(jì)上真實(shí)地反映強(qiáng)調(diào)母公司的股東權(quán)益，這樣才能真實(shí)地反映經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的實(shí)質(zhì)而非形式。對于母公司來說，能提供更相關(guān)的會(huì)計(jì)信息；對于少數(shù)股東來說，也能更清楚地明白經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)、資源的實(shí)質(zhì)。如果采用實(shí)體理論，對所有股東一視同仁，表面上看，這是你的，那是我的，大家都有份兒，其實(shí)不然，利益是屬于控股股東的，這樣做恰恰使少數(shù)股東得到了一種“失真”的信息，不利于少數(shù)股東做出決策。

　　四、法律、文化、教育環(huán)境對合并理論選擇的影響

　　法律、文化、教育等對合并會(huì)計(jì)理論也有重大影響。母公司理論是以法定控制為基礎(chǔ)的，這通常是以持有多數(shù)股份和表決權(quán)（通常是500%以上）取得的，但也可以通過使一家公司處于另一家公司的法定支配下的控制協(xié)議而實(shí)現(xiàn)。當(dāng)一家公司處于另一家公司的法定支配下時(shí)，母公司或控股公司可以完全控制予公司的財(cái)務(wù)和經(jīng)營決策。所以母公司理論與現(xiàn)行實(shí)務(wù)中的法規(guī)較協(xié)調(diào)，或者說，現(xiàn)行實(shí)務(wù)中有關(guān)合并報(bào)表的法規(guī)正體現(xiàn)母公司理論的主要思想。

　　文化是一個(gè)社會(huì)、民族長期積存的精神財(cái)富，它包容了價(jià)值觀念、思維方式、道德規(guī)范、風(fēng)俗習(xí)慣、語言文字等各方面的因素。會(huì)計(jì)由于它特有的技術(shù)性、藝術(shù)性，要求從事會(huì)計(jì)工作的人員必須具備一定的素質(zhì)，要有相當(dāng)?shù)奈幕�知識(shí)水平。因此，在選擇合并會(huì)計(jì)理論和方法的過程中，應(yīng)該考慮會(huì)計(jì)人員能否接受、理解、掌握、運(yùn)用這些理論和方法。合并理論并沒有難易優(yōu)劣之分，只有適合與不適合的問題，應(yīng)根據(jù)不同的情況采用不同的合并理論。所以會(huì)計(jì)人員的素質(zhì)對采取何種理論并無顯著影響。

　　從以上分析可以看出，運(yùn)用母公司理論更能滿足我國進(jìn)行宏觀調(diào)控的需要，更符合我國資本市場構(gòu)成的實(shí)際情況，更有利于投資者獲得相關(guān)的信息，更適合于我國的法律、文化、教育環(huán)境。