資產(chǎn)處分是企業(yè)資本運(yùn)作的重要內(nèi)容，其業(yè)務(wù)構(gòu)成要素和財務(wù)處置方案的多樣性，以及現(xiàn)行稅制對企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓、法人財產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)移、資產(chǎn)經(jīng)營管理權(quán)讓渡等三類企業(yè)行為規(guī)定的流轉(zhuǎn)稅、所得稅差別待遇，為企業(yè)開展資產(chǎn)剝離經(jīng)濟(jì)活動提供了極富想像力的稅務(wù)籌劃空間。
事實(shí)上，重大資產(chǎn)處分行為更多地表現(xiàn)為企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的合理選擇，屬于企業(yè)外部交易型戰(zhàn)略范疇中與擴(kuò)張戰(zhàn)略相對應(yīng)的收縮戰(zhàn)略。企業(yè)通過剝離不適于其長期戰(zhàn)略，沒有成長潛力或影響主營業(yè)務(wù)發(fā)展的生產(chǎn)線、事業(yè)部、存量動產(chǎn)、不動產(chǎn)、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、勞動力甚至分支機(jī)構(gòu)、子公司整體資產(chǎn)，可以優(yōu)化資源配置效率，提升核心競爭能力和企業(yè)在資本市場的價值。
拙文設(shè)例論證：依托現(xiàn)行稅制提供的法津條件和征管制度保證，經(jīng)濟(jì)活動主體運(yùn)用股權(quán)轉(zhuǎn)讓和資產(chǎn)經(jīng)營管理權(quán)讓渡等方法，可以大大降低資產(chǎn)處分的稅收成本，不失為有關(guān)利益主體創(chuàng)新資本運(yùn)營思維和理念的路徑之一。
一、 案例描述
為了提高案例的探討價值，筆者綜合多個實(shí)際案例設(shè)計(jì)成案例模型如下，其內(nèi)容主要由三個存在關(guān)聯(lián)關(guān)系的經(jīng)濟(jì)合同組成。
合同A：丙企與其貸款擔(dān)保方丁企（有限責(zé)任公司，增值稅一般納稅人，以下簡稱丁企）就丁企因承擔(dān)連帶保證責(zé)任代為清償丙企應(yīng)付到期銀行貸款本息款3200萬元后依法向丙企追索債務(wù)一事達(dá)成以資抵債協(xié)議，涉稅要點(diǎn)如下：
鑒于丙企、丁企之間存在反擔(dān)保法津關(guān)系，雙方協(xié)議以丙企設(shè)定反擔(dān)保義務(wù)的廠房及廠房占用土地的使用權(quán)作價3000萬元抵償丁企債務(wù)，另200萬元債務(wù)由丙企以貨幣資產(chǎn)償付。
合同B：內(nèi)資企業(yè)甲（有限責(zé)任公司，增值稅一般納稅人，以下簡稱甲企）與內(nèi)資企業(yè)乙（有限責(zé)任公司，增值稅一般納稅人，以下簡稱乙企）就甲企將其子公司丙（有限責(zé)任公司，增值稅一般納稅人，系甲企上游加工企業(yè)，以下簡稱丙企）資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓給乙企事宜達(dá)成協(xié)議，涉稅要點(diǎn)如下：
1. 丙企存貨中計(jì)有原材料、燃料、半成品、產(chǎn)成品共折價1170萬元轉(zhuǎn)讓乙企；
2. 存量固定資產(chǎn)中除去用于清償丁企債務(wù)的廠房共折價2000萬元轉(zhuǎn)讓乙企；
3. 存量資產(chǎn)中無形資產(chǎn)折價800萬元（其中土地使用權(quán)折價500萬元，專利技術(shù)折價300萬元）轉(zhuǎn)讓乙企；
另查明：
1. 丙售乙企固定資產(chǎn)折價中含應(yīng)征消費(fèi)稅的小汽車三輛折價23萬元（均未高于原值），含轉(zhuǎn)讓價高于賬面原值的設(shè)備轉(zhuǎn)讓折價142.5萬元（原值140萬元），含不動產(chǎn)折價600萬元；
2. 丙企作為“空殼法人”存續(xù)。
合同C：乙、丁雙方就乙方租賃丁方名下廠房（即A合同中丙企抵債之廠房）一事達(dá)成協(xié)議，乙方向丁方按月支付經(jīng)營租賃費(fèi)20萬元。
綜上所述，甲、乙、丙、丁四方利益主體通過一系列的契約行為，完成了以資抵債和轉(zhuǎn)移被剝離資產(chǎn)所有權(quán)（公司制下，即公司法人財產(chǎn)權(quán)）的法律準(zhǔn)備。但是，在這樣一組看似專業(yè)規(guī)范的商事合同約束下，甲企剝離資產(chǎn)的稅收負(fù)擔(dān)卻達(dá)到了十分嚴(yán)重的程度。換言之，甲企資本運(yùn)作管理層在獲得大額現(xiàn)金流入的同時卻步入了履行納稅義務(wù)“欲罷不能”的尷尬境地。
二、 稅負(fù)分析
為適度簡化分析模型，本例稅負(fù)計(jì)算不考慮：（1）增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額；（2）（3）城建稅、教育費(fèi)附加；消費(fèi)稅；稅務(wù)機(jī)關(guān)依法進(jìn)行的納稅調(diào)整。
那么，按照現(xiàn)行稅法規(guī)定，上例中丙企發(fā)生的納稅義務(wù)有：
1.出售增值稅應(yīng)稅貨物應(yīng)納增值稅稅額：1170÷（1+17%）×17%=170（萬元） （假定應(yīng)稅貨物適用增值稅率均為17%）
�。ㄕ咭罁�(jù)：《中華人民共和國增值稅暫行條例》第一、四、五條）
2.出售應(yīng)征消費(fèi)稅的小汽車，因售價均未超過賬面原值，按現(xiàn)行政策，不需補(bǔ)繳增值稅。
3.以高于原值價格銷售已使用過的不屬于不動產(chǎn)的其他固定資產(chǎn)應(yīng)計(jì)增值稅：142.5÷（1+4%）×4%÷2=2.74（萬元）
注：關(guān)于納稅人出售自已使用過的游艇、摩托車、應(yīng)征消費(fèi)稅的機(jī)動車以及以高于原值價格銷售已使用過的不屬于不動產(chǎn)的固定資產(chǎn)（指除游艇、摩托車、應(yīng)征消費(fèi)稅的機(jī)動車以外的固定資產(chǎn)）的增值稅政策，自2002年1月1日起發(fā)生重大變化：
從2002 年1月1日起，納稅人（無論是一般納稅人還是小規(guī)模納稅人）銷售自已使用過的應(yīng)稅固定資產(chǎn)（指除游艇、摩托車、應(yīng)征消費(fèi)稅的機(jī)動車以外的），一律按4%的征收率減半征收增值稅，不得抵扣進(jìn)項(xiàng)稅額。以前相關(guān)文件關(guān)于如何界定“應(yīng)稅固定資產(chǎn)”的規(guī)定仍然保留，即“應(yīng)稅固定資產(chǎn)”指不同時具備以下三個免稅條件的固定資產(chǎn)：
其一，屬于企業(yè)固定資產(chǎn)所列的貨物；
其二，企業(yè)按固定資產(chǎn)進(jìn)行管理并確已使用過的貨物；
其三，售價不超過其原值。
納稅人出售自已使用過的游艇、摩托車、應(yīng)征消費(fèi)稅的機(jī)動車，從2002年1月1日起，一律以售價是否超過原值來確定征免增值稅。售價超過原值的，按照4%的征收率減半征收增值稅；售價未超過原值的，一律免征增值稅。
（政策依據(jù)：財稅字「2002」29號《財政部、國家稅務(wù)總局關(guān)于舊貨和舊機(jī)動車增值稅政策的通知》）
4.轉(zhuǎn)讓無形資產(chǎn)應(yīng)征營業(yè)稅：800×5%=40（萬元）
5.向乙企銷售不動產(chǎn)應(yīng)征營業(yè)稅：600×5%=30（萬元）
6.以廠房及其所占土地的使用權(quán)抵償丁企債務(wù)應(yīng)征“銷售不動產(chǎn)”和“轉(zhuǎn)讓無形資產(chǎn)”項(xiàng)下營業(yè)稅共計(jì)：3000×5%=150（萬元）
（第4、5、6項(xiàng)政策依據(jù)：《營業(yè)稅暫行條例》第一條、《營業(yè)稅暫行條例實(shí)施細(xì)則》第四條）
以上合計(jì)應(yīng)納增值稅、營業(yè)稅392.74萬元，約占被剝離資產(chǎn)交易全價的6%，約占被剝離資產(chǎn)中各類流轉(zhuǎn)稅應(yīng)稅資產(chǎn)的7%.
此外，丙企轉(zhuǎn)讓房屋、建筑物及土地使用權(quán)還涉及土地增值稅（深圳特區(qū)為土地增值費(fèi)）、（受讓方）契稅納稅義務(wù)，有關(guān)應(yīng)稅憑證還應(yīng)繳納印花稅，剝離資產(chǎn)凈收益還應(yīng)計(jì)入應(yīng)稅所得額繳納企業(yè)所得稅。
可見，這種以轉(zhuǎn)移被剝離資產(chǎn)所有權(quán)為資產(chǎn)處置主導(dǎo)方式的習(xí)慣做法雖然滿足了法律關(guān)系明晰化的要求，卻極大地加重了資產(chǎn)剝離的稅收成本。
三、 籌劃方案
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基本思路是：從查找本例資產(chǎn)剝離高稅負(fù)成因入手，通過對資產(chǎn)剝離業(yè)務(wù)類型、業(yè)務(wù)構(gòu)成要素以及財務(wù)處置方案的比較分析和再選擇，盡可能地消除資產(chǎn)剝離經(jīng)濟(jì)活動中納稅義務(wù)發(fā)生、發(fā)展的法律基礎(chǔ)和事實(shí)基礎(chǔ)。
此所謂“法律基礎(chǔ)”是指涉稅當(dāng)事人以契約形式響應(yīng)或規(guī)避稅法的指引功能，而非稅法本身對某項(xiàng)具體納稅義務(wù)發(fā)生條件的設(shè)定�！笆聦�(shí)基礎(chǔ)”是指涉稅當(dāng)事人實(shí)施遵循或背離契約的行為包括有關(guān)當(dāng)事人以行為成立合同從而導(dǎo)致納稅義務(wù)最終得以確認(rèn)這樣一種客觀情況。
二者構(gòu)成稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定納稅義務(wù)是否發(fā)生極其重要的兩個層面。
�。ǘ� 方案設(shè)計(jì)
建議采取只轉(zhuǎn)移存貨資產(chǎn)所有權(quán)或不轉(zhuǎn)移資產(chǎn)所有權(quán)或轉(zhuǎn)讓股權(quán)間接切換法人財產(chǎn)所有權(quán)的剝離辦法，構(gòu)造低稅負(fù)的交易模式，以此達(dá)到企業(yè)資本運(yùn)作目標(biāo)和節(jié)稅目標(biāo)“雙贏”的結(jié)果�？尚行苑桨赴ǖ幌抻谝韵聝煞N：
次優(yōu)方案-經(jīng)營性租賃主導(dǎo)方案
要點(diǎn)提示：
1.丙企轉(zhuǎn)移財產(chǎn)所有權(quán)的資產(chǎn)限于存貨和使用過的固定資產(chǎn)中的機(jī)器設(shè)備。存貨由丙企銷售給乙企或其他單位和個人，乙企開具增值稅專用發(fā)票。機(jī)器設(shè)備用于清償丙企對丁企所負(fù)債務(wù)后由丙企“回租”再轉(zhuǎn)租給乙企或由乙企向丁企租賃使用。
2.其他剝離資產(chǎn)由乙企以經(jīng)營性租賃方式實(shí)質(zhì)控制，丙企讓渡資產(chǎn)使用、管理、部分收益權(quán)和必要的資產(chǎn)處分權(quán)。租賃費(fèi)用額度及租賃期限約定應(yīng)體現(xiàn)資產(chǎn)剝離的內(nèi)在要求。
3.丙企作為“空殼法人”存續(xù)。
稅負(fù)評析：
據(jù)此方案，丙企僅發(fā)生存貨銷售的增值稅納稅義務(wù)和“服務(wù)業(yè)-租賃”項(xiàng)下營業(yè)稅納稅義務(wù)以及少量印花稅、城建稅、教育費(fèi)附加繳納義務(wù)，總體稅收成本是比較低的。
該方案的顯著缺陷是：資產(chǎn)剝離不徹底。
最優(yōu)籌劃方案-股權(quán)轉(zhuǎn)讓方案
要點(diǎn)提示：
1.丙企股權(quán)全額轉(zhuǎn)讓給乙企股東或乙企及一個以上乙企之關(guān)聯(lián)企業(yè)；（股權(quán)轉(zhuǎn)讓價應(yīng)充分考慮丙企資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益狀況，合理確認(rèn)）
2.丙企以股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得貨幣資產(chǎn)清償對丁企債務(wù)，或?qū)Χ∑筘?fù)債轉(zhuǎn)為丙企股權(quán)。丙企法人資格和名稱不變，其他對外法律關(guān)系均不改變。
稅負(fù)評析：
1.由于沒有稅法意義上的實(shí)物資產(chǎn)所有權(quán)的轉(zhuǎn)移行為發(fā)生，本案不發(fā)生與實(shí)物資產(chǎn)所有權(quán)轉(zhuǎn)讓有關(guān)的流轉(zhuǎn)稅、所得稅納稅義務(wù)；
2.丙方股東股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益應(yīng)分別計(jì)入其股東（法人或自然人）當(dāng)期投資轉(zhuǎn)讓收益繳納企業(yè)所得稅或個人所得稅；
3.債轉(zhuǎn)股系丙、丁兩方債務(wù)重整的特殊形式，表現(xiàn)為丁企投資行為和雙方的債務(wù)重整損益，但由于不牽涉貨幣資產(chǎn)支付，按現(xiàn)行會計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，不確認(rèn)當(dāng)期損益，在債權(quán)等額折抵股份的情況下，不發(fā)生流轉(zhuǎn)稅、所得稅納稅義務(wù)。
此方案運(yùn)用股權(quán)轉(zhuǎn)讓方法巧妙切換資產(chǎn)的法人所有權(quán)，既成功剝離了丙企資產(chǎn)，獲得了大額現(xiàn)金流入，又極大降低了稅收成本，不失為一種簡約效能的資產(chǎn)剝離手段。
