會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的研究歷來(lái)受到政府及其授權(quán)機(jī)構(gòu)的極大關(guān)注。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的產(chǎn)生就是為了從根本上協(xié)調(diào)信息不對(duì)稱者之間的差異和矛盾。但由于現(xiàn)實(shí)社會(huì)中存在著各種利益集團(tuán)，會(huì)計(jì)信息將直接影響到不同的利益關(guān)系人所取得的經(jīng)濟(jì)利益，即會(huì)計(jì)準(zhǔn)則不得不帶有“經(jīng)濟(jì)后果”。由于會(huì)計(jì)準(zhǔn)則具有經(jīng)濟(jì)后果，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則除了要考慮會(huì)計(jì)科學(xué)性、會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中的技術(shù)性外，還需要考慮會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)不同利益主體的影響。

　　一、經(jīng)濟(jì)后果學(xué)說(shuō)的興起

　　澤夫在《經(jīng)濟(jì)后果學(xué)說(shuō)的興起》一文中認(rèn)為，從20世紀(jì)60年代起，美國(guó)的會(huì)計(jì)職業(yè)界就注意到，在難則制定過(guò)程中“外部力量”的影響日漸增強(qiáng)。澤夫?qū)?jīng)濟(jì)后果定義為：會(huì)計(jì)報(bào)告對(duì)企業(yè)、政府、工會(huì)、投資者和債權(quán)人決策行為的影響。斯考特在其《財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)理論》一書(shū)中將經(jīng)濟(jì)后果定義為：不論證券市場(chǎng)理論的含義如何，會(huì)計(jì)政策的選擇會(huì)影響公司的價(jià)值。按照這些學(xué)者的論述，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響，體現(xiàn)在三個(gè)方面：一是對(duì)公司財(cái)務(wù)報(bào)告的接受者如股東和其他投資者的影響。面對(duì)不同信息內(nèi)容的財(cái)務(wù)報(bào)告，股東將會(huì)做出不同的抉擇。二是對(duì)搭便車者的影響。在公司財(cái)務(wù)報(bào)告公開(kāi)后，那些并不是公司法定財(cái)務(wù)報(bào)告的接受者，可以無(wú)代價(jià)地取得公司報(bào)告信息，如競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手、供應(yīng)商、顧客、勞工等。三是對(duì)報(bào)告公司自身的影響。報(bào)告公司為了取得市場(chǎng)的正面評(píng)價(jià)，而選擇使得財(cái)務(wù)報(bào)告更“漂亮”的經(jīng)濟(jì)行為。

　　會(huì)計(jì)政策之所以會(huì)影響經(jīng)理人員的決策行為，產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)后果，主要是公司贏利常被用作制定企業(yè)各種契約的依據(jù)。因?yàn)闀?huì)計(jì)信息并不是抽象的數(shù)字，這些數(shù)字還代表了一定的經(jīng)濟(jì)意義。不同的數(shù)字將會(huì)有不同的影響。瓦茨和齊默而曼在《Positive Accountlng Theory》一書(shū)中用三大假設(shè)：分紅假設(shè)、債務(wù)假設(shè)和政治成本假設(shè)解釋了經(jīng)濟(jì)后果出現(xiàn)的原因。就經(jīng)理人員的紅利計(jì)劃而言，最常見(jiàn)的計(jì)劃是以盈利水平作為獎(jiǎng)勵(lì)依據(jù)。就債權(quán)人與公司所訂的債務(wù)契約而言，通常會(huì)規(guī)定一個(gè)利息保障倍數(shù)，這樣公司的盈利水平就直接關(guān)系到是否可能違約。對(duì)于一些壟斷企業(yè)或受政府管制的公用事業(yè)企業(yè)，其產(chǎn)品或服務(wù)價(jià)格常受到政府的管制，而政府管制的依據(jù)通常是根據(jù)企業(yè)的盈利水平判斷價(jià)格或費(fèi)率的高低，經(jīng)理人員為避免管制可能引發(fā)的的管制成本常有意識(shí)地降低公司的盈利水平。因此對(duì)公司盈利水平有重要影響的會(huì)計(jì)政策受到各方面的關(guān)注，會(huì)計(jì)政策會(huì)產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)后果就不足為怪了。

　　通常在有效市場(chǎng)下，只要公司對(duì)其所運(yùn)用的會(huì)計(jì)政策做出充分批露，市場(chǎng)便會(huì)識(shí)破由會(huì)計(jì)政策變動(dòng)所引起的盈余變化，并對(duì)之不做出價(jià)格反應(yīng)。但是，大量實(shí)證研究表明，不影響現(xiàn)金流量的會(huì)計(jì)政策卻最終會(huì)影響公司股價(jià)。對(duì)于這一現(xiàn)象的解釋，就是所謂的“會(huì)計(jì)的經(jīng)濟(jì)后果”。

　　二、經(jīng)濟(jì)后果在中國(guó)的表現(xiàn)

　　從西方國(guó)家制定會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的歷史看，會(huì)計(jì)政策的經(jīng)濟(jì)后果對(duì)準(zhǔn)則及其制定過(guò)程的演變起著舉足輕重的作用，這已經(jīng)被大量的文獻(xiàn)所證明。但我國(guó)的會(huì)計(jì)政策是否也有經(jīng)濟(jì)后果，準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)如何應(yīng)對(duì)這一挑戰(zhàn)，這些問(wèn)題則探討的較少。而我國(guó)正在緊鑼密鼓地制定具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，這些問(wèn)題正是我國(guó)制定適應(yīng)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制要求的公平有效的會(huì)計(jì)政策所必須正視的現(xiàn)實(shí)問(wèn)題，亟待會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)界和學(xué)術(shù)界探討。以下便是經(jīng)濟(jì)后果在中國(guó)的例證。

　　例證之一：《股份有限公司會(huì)計(jì)制度有關(guān)會(huì)計(jì)處理問(wèn)題補(bǔ)充規(guī)定》的出臺(tái)

　　1998年財(cái)政部頒布實(shí)施的《股份有限公司會(huì)計(jì)制度》，其三大減值準(zhǔn)備（指短期投資、存貨、長(zhǎng)期投資三項(xiàng)減值準(zhǔn)備）會(huì)計(jì)政策的經(jīng)濟(jì)后果就是例證?！豆煞萦邢薰緯?huì)計(jì)制度》規(guī)定：三大減值準(zhǔn)備會(huì)計(jì)政策對(duì)B股等外資股份公司強(qiáng)制執(zhí)行，對(duì)A股公司自愿執(zhí)行。這一規(guī)定使三大減值準(zhǔn)備會(huì)計(jì)政策的執(zhí)行結(jié)果在A股和B股公司之間形成極大反差，統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)（重慶國(guó)投研發(fā)中心1999）如下表所示：

　　A股公司和A、B股公司提取三大減值準(zhǔn)備的情況

	短期投資減值準(zhǔn)備	存貨減值準(zhǔn)備	長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備
A股公司	3.16%	10.20%	6.70%
B股公司	36.36%	81.80%	64.20%

　　可見(jiàn)由于會(huì)計(jì)制度上區(qū)分不同公司執(zhí)行三大減值準(zhǔn)備的政策，客觀上加劇了證券市場(chǎng)信息不對(duì)稱的問(wèn)題，影響了市場(chǎng)對(duì)公司價(jià)值的判斷力。正是由于這一政策的經(jīng)濟(jì)后果，財(cái)政部于1999年10月發(fā)布了《股份有限公司會(huì)計(jì)制度有關(guān)會(huì)計(jì)處理問(wèn)題補(bǔ)充規(guī)定》（財(cái)會(huì)字[1999]35號(hào)），對(duì)原三大減值準(zhǔn)備會(huì)計(jì)政策的規(guī)定進(jìn)行了修正，廢除了A股公司自愿執(zhí)行的條款，規(guī)定所有的上市公司必須計(jì)提三大減值準(zhǔn)備。

　　例證之二：2001年修訂《債務(wù)重組》等準(zhǔn)則

　　我國(guó)1998年和1999年發(fā)布的《債務(wù)重組》和《非貨幣性交易》準(zhǔn)則，對(duì)規(guī)范企業(yè)債務(wù)重組和非貨幣性交易的會(huì)計(jì)核算起到了積極的作用。這兩個(gè)準(zhǔn)則中較多地運(yùn)用了公允價(jià)值概念，但在我國(guó)運(yùn)用公允價(jià)值存在兩個(gè)問(wèn)題：一是公允價(jià)值難以取得，二是關(guān)聯(lián)交易影響了價(jià)格的公允性。一些公司就利用債務(wù)重組扭虧、增加利潤(rùn)。于是在2001年，國(guó)家出臺(tái)了對(duì)《債務(wù)重組》準(zhǔn)則的修訂，規(guī)定上市公司債務(wù)重組收益只能計(jì)入資本公積金，而不能再直接計(jì)人當(dāng)期利潤(rùn)，從而有效防止了過(guò)去曾發(fā)生的各種各樣的虛假重組。

　　三、經(jīng)濟(jì)后果對(duì)我國(guó)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)的借鑒與啟示

　　會(huì)計(jì)是一門科學(xué)，而會(huì)計(jì)準(zhǔn)則具有經(jīng)濟(jì)后果，所以會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是科學(xué)和利益斗爭(zhēng)相妥協(xié)的產(chǎn)物。為了使準(zhǔn)則的制定實(shí)現(xiàn)社會(huì)福利最大化，兼顧社會(huì)公平與效率，提高會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的質(zhì)量，合理保護(hù)各利益集團(tuán)，需要著重做好以下幾點(diǎn)。

　　（一）增強(qiáng)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)廣泛代表性，使公有制經(jīng)濟(jì)與其他多種所有制經(jīng)濟(jì)的利益代表都有權(quán)利參加會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定過(guò)程

　　公有制經(jīng)濟(jì)目前在我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中仍處于優(yōu)勢(shì)，但改革開(kāi)放二十多年來(lái)，其他所有制經(jīng)濟(jì)占整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)比重已有很大提高，外商獨(dú)資、中外合資以及私營(yíng)經(jīng)濟(jì)等在中國(guó)都有很大發(fā)展。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，公有制經(jīng)濟(jì)主體和其他所有制經(jīng)濟(jì)主體都應(yīng)處于平等的競(jìng)爭(zhēng)地位、公平的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境。為了維護(hù)各方利益，在準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)中一定要有各方利益的代表。但是考慮到我國(guó)公有制經(jīng)濟(jì)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中占主體地位，應(yīng)讓公有制經(jīng)濟(jì)的利益代表占準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)總代表名額的較大比重。

　　（二）加強(qiáng)膛則制定機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性

　　在美國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定的歷史上，曾先后有會(huì)計(jì)程序委員會(huì)、會(huì)計(jì)原則委員會(huì)和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)（FASB）負(fù)責(zé)。前兩個(gè)機(jī)構(gòu)因獨(dú)立性不夠而遭受很多批評(píng)。而FASB則從形勢(shì)和實(shí)質(zhì)上較其前任獨(dú)立性都得到很大提高。首先，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)委員由財(cái)務(wù)基金會(huì)任命，是專職的、有報(bào)酬的。其次，F(xiàn)ASB的資金來(lái)自于財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)基金會(huì)，不依賴于外界資金的資助。在我國(guó)，由于缺乏強(qiáng)大的外部投資者，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定不得不依賴于政府部門，其獨(dú)立性有待加強(qiáng)。

　?。ㄈ┘訌?qiáng)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定過(guò)程的公開(kāi)性

　　目前我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定大部分過(guò)程總體上對(duì)外公開(kāi)度不高。在征求意見(jiàn)稿對(duì)外公布前，只有準(zhǔn)則制定者了解準(zhǔn)則指定情況。其中不乏有政府官員、國(guó)內(nèi)外專家、學(xué)者參與了準(zhǔn)則制定，但作為會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的應(yīng)用者——廣大實(shí)務(wù)界了解甚少。就是在征求意見(jiàn)階段，反饋回來(lái)的意見(jiàn)處理結(jié)果也不公開(kāi)。所以，適當(dāng)增加準(zhǔn)則制定過(guò)程的公開(kāi)性，吸弓I更多的有識(shí)之士參與會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定、進(jìn)行反饋意見(jiàn)的交流，必將使會(huì)計(jì)準(zhǔn)則更具有公開(kāi)接受性與科學(xué)性，并減少準(zhǔn)則實(shí)施過(guò)程中的障礙。

　?。ㄋ模┘訌?qiáng)我國(guó)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)與證券監(jiān)管部門的協(xié)調(diào)、合作與交流

　　目前我國(guó)上市公司市價(jià)總值占GDP的比重約為50％。證券市場(chǎng)在我國(guó)發(fā)揮著籌資、定價(jià)、資源配置以及轉(zhuǎn)換企業(yè)經(jīng)營(yíng)機(jī)制的基本功能。并且上市公司必須對(duì)其經(jīng)營(yíng)情況進(jìn)行批露，更容易看到新出臺(tái)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則等的經(jīng)濟(jì)后果對(duì)它們的影響。所以我國(guó)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)在準(zhǔn)則制定過(guò)程中應(yīng)加強(qiáng)與中國(guó)證監(jiān)會(huì)的合作與交流，吸收中國(guó)證監(jiān)會(huì)的專家參與到準(zhǔn)則制定過(guò)程中來(lái)。